Rekomendowane formy dokonywania rozliczeń w obrocie handlowym z Chinami Warszawa, wrzesień 2015

2

Finansowanie transakcji handlowychRozwiązania Trade Finance poprzez minimalizację lub eliminację ryzyka płatniczego, politycznego, kursowego, dokumentowego wpływają na:

Usprawnienie transakcji

Poprawę płynności finansowej

Lepszą kontrolę kontraktów handlowych

Poprawę relacji z kontrahentami

3

Kluczowe ryzyka w transakcjach handlowych

transakcyjne

siły wyższej/środowiska naturalnegorynku zbytu

czasu transakcji

polityczne/kraju

administracji rządowejtransferów pieniężnych

instytucjonalne/ bankowezapłaty przez odbiorcę ‘performance’ dostawcytransportu ceny

zmiany kursów walut dokumentowezmiany stóp procentowych

4

Ryzyko w transakcjach handlowych

Instrument

Przewaga Importera (Kupującego)

Prze

dpłat

a

Polec

enie

wypłat

y

Gwaran

cja te

rmino

wej

płatn

ości/

Akr

edyty

wa

doku

mento

wa

Inkas

o dok

umen

towe

Inkas

o/ dy

skon

to w

eksli

Rachu

nek o

twar

ty

(zapła

ta po

dosta

wie)

Przewaga Eksportera (Sprzedającego)

Rodzaj

Czysty

Czysty

Dokum

enty

Dokum

enty

Dokum

enty

Dokum

enty

Eksporter (Dostawca)

Importer (Odbiorca)

5

Wybrane instrumenty bankowe

Rozwiązania rozliczeniowe i zabezpieczające:• Inkaso dokumentowe • Akredytywa dokumentowa

Finansowanie:• Wykup wierzytelności• Forfaiting

6

Inkaso dokumentowe

7

Stosowanie inkasa ma miejsce najczęściej, gdy:

• Partnerzy handlowi (eksporter i importer) mają do siebie pewne zaufanie

• Eksporter jest przekonany o możliwości i gotowości do zapłaty za towar przez kupującego

• Importer nie obawia się braku/spóźnionej wysyłki towaru

• Ryzyko handlowe i polityczne kraju związane z transakcją nie wymaga większego zabezpieczenia

• Towar dostarczany nie jest wykonywany na zamówienie (ryzyko odmowy odbioru towaru)

8

Inkaso dokumentowe (D/P) – schemat transakcji

Polski Importer (Odbiorca)

BankEksportera

Chiński Eksporter (Dostawca)

4. Instrukcja inkasowa i dokumenty

7. Zapłata za dokumentyING Bank

1. Kontrakt

2. Dostawa

6a. Zapłata za dokumenty

6b.Dokumenty handlowe

8. Płatność3. Zlecenie

inkasa+ dokumenty

5. Awizacja inkasa

10

Regulacje prawne

• Inkaso zostało uregulowane przez Międzynarodową Izbę Handlową (ICC) w postaci Jednolitych Reguł Dotyczących Inkasa (Uniform Rules for Collections – URC, publ. 522) (ostatnia wersja z 1995 r.)

• Ustawa z dnia 27 lipca 2002 r. Prawo dewizowe (Dz.U. 2002, Nr 141, poz. 1178 z późn. zm.)

• Ustawa z dnia 28 kwietnia 1936 r. Prawo wekslowe (Dz.U. 1936, Nr 27, poz. 282 z późn. zm.)

11

Akredytywa dokumentowa

Letters of Credit are not a glamour product. They may, however, provide a RICH instrument that can be structured to the individual needs.”

Financial Times Export Finance Supplement

„

12

Stosowanie akredytywy najczęściej ma miejsce, gdy:

• Następuje nawiązanie kontaktów handlowych z nowymi partnerami lub na nowych rynkach zbytu lub pogorszenie dotychczasowej współpracy

• Stosunki handlowe łączące eksportera i importera nie są dobrze rozwinięte i istnieją wątpliwości co do wykonania zobowiązań przez którąkolwiek ze stron

• Kontrahenci cenią sobie bezpieczne rozliczenie kontraktu

• Sytuacja polityczna i ekonomiczna w kraju importera nie jest ustabilizowana

13

Akredytywa dokumentowa – schemat transakcji

PolskiImporter (Odbiorca)

2. Zlecenie otwarciaakredytywy

8. Dokumenty handlowe+ obciążenie

4.Awizowanieakredytywy10. Zapłata

6. Dokumenty handlowe

3. Otwarcie akredytywy dokumentowej7. Dokumenty handlowe

9. Zapłata

ChińskiEksporter (Dostawca)

ING Bank BankEksportera

1. Kontrakt

5. Dostawa

14

Regulacja w prawie międzynarodowym i krajowym• Jednolite Zwyczaje i Praktyka dotyczące Akredytyw Dokumentowych,

Publikacja nr 600 Międzynarodowej Izby Handlowej w Paryżu (ICC Uniform Customs and Practice for Documentary Credits – 2007 Revision, ICC Publication No. 600)

• Jednolite Reguły dotyczące Międzybankowych Rembursów w ramach Akredytyw Dokumentowych, Publikacja nr 525 Międzynarodowej Izby Handlowej w Paryżu (ICC Uniform Rules for Bank-to-Bank Reimbursements under Documentary Credits, ICC Publication No. 525)

• Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997 r. Prawo bankowe (Dz.U. 1997, Nr 140, poz. 939 z późn. zm.)

• Ustawa z dnia 27 lipca 2002 r. Prawo dewizowe (Dz.U. 2002, Nr 141, poz. 1178 z późn. zm.)

• Ustawa z dnia 28 kwietnia 1936 r. Prawo wekslowe (Dz.U. 1936, Nr 27, poz. 282 z późn. m.)

15

Akredytywa dokumentowa w ING BSKPola w komunikacie SWIFT – MT 700

Nr pola Nazwa pola Znaczenie

27* Sequence total Ilość (komunikatów)

40* Form doc (documentary) credit Forma akredytywy (np. nieodwołalna, przenośna)

20* Doc (documentary) credit num (number) Numer akredytywy

31c Date of issue Data wystawienia, otwarcia

31d* Date /place exp (expiry) Data, miejsce ważności

50* Applicant Zleceniodawca

59* Beneficiary Beneficjent

32b* Curr (currency) code, Amt (amount) Kod waluty, kwota

41a* Avail (available) with by Dostępna w nazwa banku, przez rodzaj płatności

42p Deferred pay (payment) Płatność odroczona

43p Partial shipmts (shipments) Częściowe dostawy

43t Transshipment Przeładunek

44a Loading on brd (board) Załadunek w

44b Transport to Transport do (miejsce przeznaczenia)

44c Latest shipment Ostateczny termin załadunku

44d Shipment period Czas załadunku, okres załadunku

45a Goods descript (description) Opis towaru

46a Docs (documents required) Dokumenty wymagane

47a Add (additional) conditions Dodatkowe warunki

71b Charge Koszty, prowizje

48 Period for pres (presentation) Czas na prezentację

49* Confirmat (confirmation) instr (instruction) Instrukcja potwierdzenia

78 Ins (instructions) paying bank Instrukcja płatnicza

57d Adv (advise) thr (through) bank Awizować przez Bank

72 Send rec (receiver) info (information) Informacja dla odbiorcy

16

Akredytywa a towary/usługi

Banki zajmują się dokumentami, a nie towarami, usługami lub świadczeniami, do których dokumenty te mogą się odnosić.

Kontrakt Dokumenty Dostarczony towar

Płatność

17

Dokumenty w akredytywie

• faktura handlowa,• lista załadunkowa,• list przewozowy,• certyfikat pochodzenia towaru,• certyfikat jakościowy z miejsca przeznaczenia

towaru,• certyfikat ilości i wagi z miejsca przeznaczenia

towaru,• polisa ubezpieczeniowa,• protokół odbioru towaru,• ...

• Faktura handlowa

Wskazane w akredytywie:Uzależnione od uzgodnionej w kontrakcie bazy dostawy, potwierdzające Importerowi terminową wysyłkę towaru w odpowiedniej ilości i jakości, ale możliwe do uzyskania i zaprezentowania przez Eksportera

Oczekiwane przez EksporteraOczekiwane przez Importera

18

Ogólne zasady sprawdzania dokumentów

• czy dokumenty zostały złożone w terminie ważności akredytywy,

• czy przedłożono wszystkie dokumenty wymagane w akredytywie,

• czy nazwy dokumentów są zgodne z akredytywą,• czy dokumenty są zgodne między sobą,• czy ilość, waga netto i brutto są takie same we

wszystkich dokumentach,• czy certyfikaty są podpisane przez wystawcę,• czy ewentualne poprawki i skreślenia w dokumentach

zostały podpisane lub zaparafowane przez wystawcę

Najczęściej spotykane zastrzeżenia

Akredytywa wygasła (prezentacja po terminie ważności)

Spóźniony załadunek Przekroczona kwota akredytywy Za niska kwota dokumentów przy częściowych

dostawach niedozwolonych Niezgodny opis towaru Brak wymaganego dokumentu Za niska kwota ubezpieczenia Dokument ubezpieczeniowy wystawiony po dacie

wysyłki

20

Kiedy akredytywa?

• Kontrahent tego bezwzględnie wymaga (Chiny, Indie…)

• Poszukujemy alternatywy dla przedpłaty

• Kupujemy towary sezonowe• Kontrahent próbuje negocjować

zabezpieczenie w formie gwarancji płatności

• …..

• Nie mamy zaufania do nowego kontrahenta

• Sprzedajemy towary robione na zamówienie

• Kontrahent oczekuje kredytu kupieckiego i maksymalnego odroczenia płatności

• ….

W eksporcie/sprzedaży, jeżeli:W imporcie/zakupach, jeżeli:

21

Akredytywy dokumentowe – podział

Nieodwołalna

trwałość zobowiązaniabanku otwierającego

dostępność(sposób realizacji)akredytywy

trwałość zobowiązaniabanku awizującego

określone cechy szcze-gólne oraz uprawnieniabeneficjenta

Podział akredytyw ze względu na:

Negocjacyjna

Akceptacyjna

Płatna za okazaniem

Z odroczonąpłatnością

techniczno-finansowerozliczeniamiędzy bankami

Odnawialna(revolving)

Przenośna(transferable)

Z czerwonąklauzulą (red clause)

Wiązana(back to back)

Zabezpieczająca(stand-by)

Z zieloną klauzulą(green clause)

Niepotwierdzona

Potwierdzona

negocjacyjna

awizowana

Pokryta z góry

Pokryta z dołu

Rembursowa

Dziękuję za uwagę

Kontakt: Aleksandra Stańczyk

Zastępca DyrektoraDepartament Finansowania Handlu

tel. + 48 22 820 45 43e-mail: aleksandra.stanczyk@ingbank.pl

Niniejsza publikacja została przygotowana przez ING Bank Śląski S.A. z siedzibą przy ul. Sokolskiej 34 w Katowicach, spółkę wpisaną do Krajowego Rejestru Sądowegoprowadzonego przez Sąd Rejonowy dla miasta Katowice-Wschód, VIII Wydział Gospodarczy, pod nr KRS 0000005459, o kapitale zakładowym w wysokości 130 100 000 złotych w całości wpłaconym („ING Bank Śląski”). Niniejsza publikacja zawiera wyłącznie treści informacyjne i nie stanowi oferty w rozumieniu przepisów kodeksu cywilnego, w szczególności nie stanowi doradztwa prawnego, podatkowego lub inwestycyjnego ani oferty świadczenia takiego doradztwa przez podmioty trzecie.W celu uzyskania szczegółowych informacji zapraszamy do kontaktu z doradcą ING Banku Śląskiego.