Dom Development S.A.

Prezentacja wyników za I kwartał 2016 25 kwietnia 2016

Najważniejsze wydarzenia

2

• Rekordowa sprzedaż I kw.: 615 lokali (+32% r/r)

• Przygotowanie 1 312 lokali na 9 projektach o wartości ok. 577 mln zł

do startu w II kw. 2016

• Zysk netto 5,1 mln zł

• Bezpieczny poziom gotówki (311 mln zł) i niskie zadłużenie netto: 4%

Sytuacja rynkowa w I kw. 2016

• Mocna sprzedaż przy stabilnych cenach

• Nadal równowaga popytu i podaży

• Rekordowo niskie stopy procentowe wspierają popyt

• MdM wspierał rynek warszawski. Limit środków na 2016

wyczerpany w I kw.

• Rośnie udział klientów „gotówkowych”

3

Kwartalna sprzedaż netto

4

399427

479

407

483509

545

467

598640

678

615

0

100

200

300

400

500

600

II kw.2013 III kw. 2013 IV kw. 2013 I kw. 2014 II kw. 2014 III kw. 2014 IV kw. 2014 I kw. 2015 II kw. 2015 III kw. 2015 IV kw. 2015 I kw. 2016

Liczba lokali

5

Segmentacja sprzedaży wg wartości transakcji

*Wartość transakcji obejmuje cenę mieszkania wraz z wykończeniem, komórką lokatorską i miejscem postojowym.

26% 27% 36% 32% 28% 26% 27% 24% 26% 24% 24% 28%

41% 39%

36% 35%

36% 37% 37% 35% 32% 33% 29% 23%

18% 16% 15%

17% 18% 18% 18%

22% 21% 24% 23%

21%

16% 17% 13% 15% 18% 19% 18% 20% 21% 19% 24% 28%

II kw. '13 III kw. '13 IV kw. '13 I kw. '14 II kw. '14 III kw. '14 IV kw. '14 I kw. '15 II kw. '15 III kw. '15 IV kw. '15 I kw. '16

do 350 tys. 350-450 tys. 450-550 tys. pow. 550 tys.

Oferta

6

2 163 2 268 2 022

2 292 2 364 2 397

1 696 1 548

391 334

312

212 294 357

557 547

-

500

1 000

1 500

2 000

2 500

30/06/2014 2 554

30/09/2014 2 602

31/12/2014 2 334

31/03/2015 2 504

30/06/2015 2 658

30/09/2015 2 754

31/12/2015 2 253

31/03/2016 2 095

Lokale na projektach w budowie Lokale na projektach zakończonych

Liczba lokali

Inwestycje wprowadzone do realizacji

7

1 055

345263

637

752 735

279

426

0

200

400

600

800

1 000

1 200

II kw. 2014 III kw. 2014 IV kw. 2014 I kw. 2015 II kw. 2015 III kw. 2015 IV kw. 2015 I kw. 2016

Liczba lokali

2 projekty 3 projekty 2 projekty 4 projekty 4 projekty 7 projektów 1 projekt 3 projekty

Projekty w realizacji i przygotowaniu

3 259 3 242 2 927 3 564 3 727 3 989

2 958 3 085

5 278 4 937 4 672

6 276 5 762

5 001

6 504 6 648

0

1 000

2 000

3 000

4 000

5 000

6 000

7 000

30/06/2014 30/09/2014 31/12/2014 31/03/2015 30/06/2015 30/09/2015 31/12/2015 31/03/2016

w realizacji w przygotowaniu

8

Liczba lokali

Przekazania

9

Lokale sprzedane i nieprzekazane

31.12.2015 31.03.2016

1 427 lokali

1 786 lokali, w tym:

• 313 lokali w projektach zakończonych • 1 473 lokale w budowie

457383

636

190

375478

1019

256

0

200

400

600

800

1000

II kw. 2014 III kw. 2014 IV kw. 2014 I kw. 2015 II kw. 2015 III kw. 2015 IV kw. 2015 I kw. 2016

Liczba lokali

10

Skumulowana sprzedaż netto do rozpoznania w wyniku

mln PLN

200

300

400

500

600

700

800

900

I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III

2013 2014 2015 2016

Podsumowanie wyników finansowych

I kw. 2016 I kw. 2015 Zmiana I kw. 2016 IV kw. 2015 Zmiana

Przychody ze sprzedaży 139,1 72,5 92% 139,1 480,0 (71)%

Zysk brutto ze sprzedaży 31,7 18,3 73% 31,7 110,1 (71)%

Marża brutto 22,8% 25,2% (2,4) p.p. 22,8% 22,9% (0,1) p.p.

Zysk operacyjny (EBIT) 7,3 -5,7 n.d. 7,3 81,8 (91)%

Marża EBIT 5,3% -7,9% n.d. 5,3% 17,0% (11,8) p.p.

Zysk brutto 6,4 -6,5 n.d. 6,4 81,8 (92)%

Zysk netto 5,1 -5,4 n.d. 5,1 66,1 (92)%

Zysk na akcję 0,21 -0,22 n.d. 0,21 2,67 (92)%

11 IAS 18, Dane w mln PLN

Podsumowanie sytuacji finansowej

12

Skonsolidowany bilans IAS 18, mln PLN

31.03.2016 31.03.2015 Zmiana

Kapitał własny 888,2 852,9 4%

Dług netto* 38,9 96,8 (60)%

Kapitał zaangażowany 927,1 949,7 (2)%

Gearing (dług netto/kapitały własne) 4,4% 11,3% (7) p.p.

Aktywa netto na akcję (PLN) 35,86 34,43 4%

Ilość akcji (mln szt.) 24,8 24,8 0%

Bank ziemi

Lokale (szt.) 6 648 6 276 6%

Marża brutto (mln PLN) 510,2 476,1 7%

*kredyty i obligacje – gotówka (w tym środki na rachunkach powierniczych)

Struktura zapadalności długu

13

120

50

100

30

50

0

20

40

60

80

100

120

140

160

do 31.03.2017 do 31.03.2018 do 31.03.2019 do 31.03.2020 do 31.03.2021

Obligacje Kredyty

mln PLN

Gotówka na dzień 31/03/2016 – 311 mln PLN

I kwartał 2016

14

Podsumowanie:

3.085 lokali w budowie na 17 projektach

2.095 lokali w ofercie na koniec I kwartału 2016

615 lokali sprzedanych w I kwartale 2016

15% mieszkań sprzedanych w ramach MdM

Zwiększenie projektu Wilno o 588 lokali, łącznie 6.648 lokali w banku ziemi

Duży potencjał zakupów ziemi i uruchamiania nowych projektów - 311 mln zł gotówki

przy 4% zadłużeniu netto

5,1 mln zł zysku netto w I kw., wobec straty 5,4 mln zł rok wcześniej

Załączniki

16

Załącznik 1:

Rozpoczęcie przekazań w 2016

Projekt Liczba lokali w projekcie

Początek przekazań

I kw. Aura etap 1B (Wrocław) 64 Marzec 2016

II kw.

Wille Miejskie Klasyków etap 1 235 Kwiecień 2016

Wilno II etap 2 263 Maj 2016

Apartamenty Saska nad Jeziorem etap 3 236 Czerwiec 2016

III kw. Wille Lazurowa 166 Wrzesień 2016

IV kw.

Dom Pod Zegarem 235 Październik 2016

Osiedle Przyjaciół etap 1 116 Październik 2016

Osiedle Przyjaciół etap 2 89 Październik 2016

Wilno II etap 3 189 Listopad 2016

Studio Mokotów 329 Listopad 2016

Żoliborz Artystyczny etap 8 218 Listopad 2016

Żoliborz Artystyczny etap 9 162 Listopad 2016

Początek przekazań: zgodnie z harmonogramem / przyśpieszony / opóźniony

17

NR PROJEKT W

REALIZACJI

W PRZYGOTOWA

NIU

1 ŻOLIBORZ ARTYSTYCZNY 380 403

2 PREMIUM 442 471

3 OSIEDLE PRZYJACIÓŁ 300 ---

4 WILLE LAZUROWA 166 ---

5 NOWOSOLIPSOWSKA --- 114

6 OS. POD RÓŻAMI III --- 50

7 STUDIO MOKOTÓW 329 ---

8 DOM POD ZEGAREM 235 ---

9 APARTAMENTY MOKOTÓW NAD SKARPĄ (BUKOWIŃSKA II)

184 ---

10 CYBERNETYKI --- 600

11 BUKOWIŃSKA III --- 181

12 TANECZNA --- 115

13 ANODY 190 ---

RAZEM LEWA STRONA

2 226 1 934

NR PROJEKT W

REALIZACJI W

PRZYGOTOWANIU

14 REGATY --- 217

15 PALLADIUM (AKACJE) --- 780

16 KLASYKÓW --- 204

17 MODERNA 171 593

18 SAMARYTANKA --- 581

19 WILNO 452 1 332

20 MOTOROWA --- 493

21 APARTAMENTY SASKA NAD JEZIOREM

236 ---

22 SASKA III --- 359

RAZEM PRAWA STRONA

859 4 559

Warszawa

PROJEKT W PRZYGOTOWANIU

PROJEKT W REALIZACJI

RAZEM W REALIZACJI W

PRZYGOTOWANIU ZAKOŃCZONE

WARSZAWA 3 085 6 493 24 173

WROCŁAW (PROJEKT AURA)

--- 155 721

DOM 3 085 6 648 24 894

1 2

4 3

5 6

7 8 11

12 13

9 10

14

15

17

16

19

21

18

20 22

Załącznik 2:

Projekty w realizacji i przygotowaniu liczba lokali, stan na 31/03/2016

18

Dom Development S.A. dokłada wszelkich starań, aby prezentowane dane były kompletne, aktualne i zgodne ze stanem faktycznym, nie może jednak tego w pełni zagwarantować, w związku z czym nie ponosi żadnej odpowiedzialności za skutki wykorzystywania prezentowanych danych, w szczególności za szkody powstałe w wyniku korzystania z nich przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Dane publikowane w niniejszej prezentacji pochodzą z wiarygodnych, publicznie dostępnych źródeł i według najlepszej wiedzy firmy Dom Development S.A. mogą być uznane za rzetelne.

Kontakt dla inwestorów: Magdalena Cumanis

tel. +48 22 351 68 49 e-mail: magdalena.cumanis@domd.pl www.inwestor.domdevelopment.com.pl