Warszawa, 30 listopada 2016 r.

Inwestorzy indywidualni na polskiej giełdzie Wyniki Ogólnopolskiego Badania

Inwestorów 2016

5012ankiet

wykształcony mężczyzna w średnim wieku, około 41 latsamodzielnie inwestuje na giełdzie od 8 latma w portfelu do 7 spółektrzyma akcje do rokunie uczestniczy w WZ

starszy mężczyzna (przeciętnie ma 56 lat, 47% ma powyżej 60 lat)

inwestuje od 22 lat

posiada 19 akcji w portfelu

inwestuje długoterminowo i szuka spółek dywidendowych

uczestniczy w WZ i jeździ na spotkania z zarządami spółek

Mężczyzna!

17,9%

82,1%

MężczyznaKobieta

Wykształcony

0,6%

1,8%

17,3%

9,4%

27,4%

43,6%wyższe w tym licencjatwyższe ekonomiczneniepełne wyżsześredniezawodowepodstawowe

…w wieku około 41 lat

17,4%

17,9%

30,6%

27,1%

7,0%

18-2526-3536-4546-5556+

0

25

50

75

100

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

0,1%0,1%0,4%0,1%

17,4%14,0%12,5%11,0%7,5%6,7%7,3%6,6%

17,9%15,7%15,3%12,7%

9,3%9,0%10,2%11,4%

30,6%

24,3%28,1%26,9%

23,4%20,5%18,8%19,0%

27,1%37,1%33,3%

35,8%43,2%

42,6%40,3%37,8%

7,0%8,9%10,8%13,7%16,5%21,2%23,0%25,1%

do 25 lat od 26 do 35 lat od 36 do 45 latod 46 do 55 lat powyżej 55 lat odmowa odpowiedzi

Inwestujemy po godzinach…

3,3%

2,1%

3,5%9,1%

17,4%

64,6%

umowa o pracę/zleceniedziałalność gospodarczarencista i emerytbezrobotnyzawodowy inwestor giełdowystudent/uczeń

…od około 8 lat

21,1%

15,4%

30,2%

33,4%do 5 latod 5 do 10 latod 10 do 15 latpowyżej 15 lat

0

25

50

75

100

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

0,1%0,1%1,8%1,6%

21,1%19,7%13,9%12,6%7,8%7,0%6,2%4,5%

15,4%14,5%11,2%10,8%

8,5%7,9%10,6%14,5%

30,2%29,8%

30,6%27,6%

22,3%17,2%15,1%16,5%

33,4%36,0%44,2%49,0%

61,3%67,9%66,3%62,8%

do 5 lat od 5 do 10 lat od 10 do 15 lat powyżej 15 lat brak danych

Inwestujemy samodzielnie

samodzielnie

poprzez TFI

samodzielnie poza rynkiem kapitałowym

zarządzanie (asset managament) 2,3%

17,9%

32,8%

91,5%

Nie poświęcamy dużo czasu

10,2%

19,5%

24,9%

29,0%

16,4%

wiele godzin dziennie do 1 godziny dziennie kilka godzin w tygodniukilka godzin w miesiącu max 1 godzinę miesięcznie

Czym kierujemy się w inwestycjach giełdowych?

1,1%17,9%

44,0%

18,1%

19,0%

analiza fundamentalna analiza technicznaobie metody łącznie nie potrafię analizować instrumentów finansowychinne

1,0%12,6%

47,1%11,0%

28,3%

>500k

Główna motywacja3,6%

23,5%

17,1%46,2%

9,6%

zarobkowa dywersyfikacja przychodu ochrona przed inflacjąoszczędzanie na emeryturę inne (w tym zabawa, hobby)

najwięcej w historii

0

25

50

75

100

2013 2014 2015 2016

3,6%3,0%3,0%3,0%

23,5%19,0%

1,5%1,8%

17,1%17,8%

23,0%25,6%

46,2%48,7%62,1%60,3%

9,6%11,4%10,4%9,3%

zarobkowa dywersyfikacja przychodów ochrona przed inflacjąoszczędzanie na emeryturę inne (w tym zabawa, hobby)

Czy giełda to dobre miejsce na oszczędzanie na emeryturę?

16,5%

23,7% 59,8%

taknienie mam zdania

Portfel nieco powyżej 50 tys. zł

9,4%3,8%

18,2%

20,1% 13,2%

18,2%

17,1%

do 10 tys. zł10 - 30 tys. zł30 - 50 tys. zł50 - 100 tys. zł100 - 500 tys. złpowyżej 500 tys. złodmowa odpowiedzi

0

25

50

75

100

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

9,4%8,6%9,5%10,0%8,7%7,4%0,9%2,4%

3,8%5,7%3,7%3,5%2,0%2,0%3,8%4,3%

18,2%16,0%14,0%13,9%10,0%9,2%

12,4%15,2%

20,1%17,7%17,1%14,8%

11,5%12,3%14,4%14,8%

31,4%36,2%35,5%35,2%

37,3%41,1%38%34,9%

17,1%15,9%20,2%22,5%30,5%27,9%30,4%28,3%

do 10k 10k - 50k 50k - 100k100k - 500k powyżej 500k odmowa odpowiedzi

akcje GPW

depozyty bankowe

TFI

akcje NewConnect

obligacje

Forex

instrumenty pochodne

nieruchomości

akcje spółek zagranicznych 7,6%

8,0%

9,5%

11,8%

11,9%

19,0%

28,3%

28,6%

80,6%

Do 7 spółek w portfelu

23,5%

40,8%

30,8%

4,8%

1 spółka2-3 spółki4-7 spółek8 i więcej

0

25

50

75

100

2011 2012 2013 2014 2015 2016

23,5%20,8%17,3%18,2%11,5%11,4%

40,8%39,6%41,6%39,2%

36,9%38,8%

30,8%33,6%36,4%37,6%44,8%41,6%

4,8%6,0%4,7%5,0%6,8%8,1%

1 spółka 2-3 spółki 4-7 spółek 8 i więcej

z roku na rok coraz więcej

Ponad 40% to inwestorzy długoterminowi (akcje GPW). Całkiem nieźle!

41,5%

38,1%

14,2%3,0%

3,2%

daytradingdo tygodniado miesiącado rokupowyżej roku

Zarobiliśmy w 2015 r.!8,8%

5,5%3,1%

9,3%

25,9%

47,5%

zysk strataniezrealizowanie zysków/strat w 2015 r. inwestowanie od 2016 r.nie wiem/trudno powiedzieć odmowa odpowiedzi

Na Walne nie jeździmy

96,6%

3,4%

taknie

…chyba, że jesteśmy bardzo bogaci, ale i to niechętnie

do 10 tys. zł 10 - 30 tys. zł 30 - 50 tys. zł 50 - 100 tys. zł 100 - 500 tys. zł powyżej 500 tys. zł

78,0%

95,1%97,4%99,1%98,0%98,8%

22,0%

4,9%2,6%0,9%2,0%1,2%

tak nie

Nawet członkowie SII nie jeżdżą na Walne

członkowie SII pozostali

97,2%92,9%

2,8%7,1%

tak nie

Nie jeździmy na Walne bo…brak czasu

brak wpływu na przebieg

nieznajomość zasad uczestnictwa

brak zainteresowania

wysokie koszty dojazdu

brak możliwości udziału on-line

procedura jest uciążliwa 10,1%

12,3%

16,5%

18,4%

23,6%

29,5%

45,4%

Największe słabości rynku kapitałowegowpływ polityki na rynek kapitałowy

podatek od zysków kapitałowych

mała płynność

podatność na wahania rynków zagranicznych

wysokie koszty transakcyjne

niski poziom edukacji finansowej

brak poszanowania praw mniejszościowych

przestępstwa na rynku

złe uwarunkowania prawne

niska jakość komunikacji spółek z inwestorami

niska jakość działania instytucji rynkowych 4,9%

9,7%

10,2%

16,8%

20,9%

22,5%

23,3%

26,3%

31,5%

32,8%

43,0%

Od najważniejszego (5) do najmniej ważnego (1)

Ranking źródeł informacjiraporty bieżące i okresowe spółek

serwisy internetowe

raporty i komentarze analityków

strony www spółek

gazety

programy telewizyjne

fora dyskusyjne

rozgłośnie radiowe 2,2%

2,4%

2,9%

2,9%

3,4%

3,4%

3,8%

4,0%

Serwisy internetowebankier.plmoney.plstooq.pl

parkiet.comserwis domu maklerskiego

stockwatch.plpb.pl

gpw.plsii.org.pl

gielda.onet.plgpwinfostrefa.pl

interia.pl (giełda)strefainwestorów.pl

wyborcza.bizserwisy zagraniczne

wp.pl (giełda)forsal.pl

inwestorzy.tvNie korzystam z tego źródła 2,9%

2,9%6,3%6,3%6,4%7,0%7,8%

9,5%12,7%13,6%14,8%

20,6%20,8%

22,1%24,2%

33,8%38,2%

41,3%60,2%

GazetyPuls Biznesu

Parkiet

Rzeczpospolita

Gazeta Wyborcza

Forbes

Dziennik Gazeta Prawna

Akcjonariusz

Nie korzystam z tego źródła 27,0%

8,3%

9,7%

13,0%

13,5%

14,9%

35,3%

38,1%

TelewizjaTVN24 Biznes i Świat

TVN24

Polsat News (1 i 2)

Bloomberg

TVP Info

Nie korzystam z tego źródła 33,2%

10,4%

12,1%

14,6%

22,5%

49,5%

RadioTOK FM

RMF FM

PR3 (Polskie Radio Trójka)

Radio Zet

PR1 (Polskie Radio Jedynka)

Nie korzystam z tego źródła 64,6%

5,6%

7,7%

10,5%

12,7%

13,1%

www.sii.org.pl/obi

Michał Masłowski, mmaslowski@sii.org.pl

Partnerzy medialni

Partnerzy strategiczni

Partner merytoryczny Partner

Strategiczny partner medialny