TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Cała prawda o spółkach z GPW, czyli analiza finansowa dla leniwych

Autor niniejszego transkryptu: Tobiasz Maliński.

Licencja na rozpowszechnianie transkryptu: Creative Commons-Uznanie autorstwa-użycie niekomercyjne-Bez utworów zależnych 3.0 Polska

Warunki licencji: http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/3.0/pl/

Niniejszy plik stanowi integralną część kursu e-mailowego dostępnego w blogu TobiaszMalinski.pl

Hasło do wszystkich klipów: g56cdfr1264

Spis treściCała prawda o spółkach z GPW, czyli analiza finansowa dla leniwych..............................................1Lekcja 1 – Nie ciągnij wszystkich srok za ogon..................................................................................3

Wskaźnik unieruchomienia majątku...........................................................................................3Wskaźnik produkcyjności majątku.............................................................................................3

Lekcja 2 – Kosztowne jest życie staruszka..........................................................................................3Wskaźnik umorzenia środków trwałych.....................................................................................3Wskaźnik wartości netto środków trwałych...............................................................................3

Lekcja 3 – Skuteczny egzekutor...........................................................................................................4Wskaźnik relacji dynamiki należności i dynamiki sprzedaży.....................................................4Wskaźnik polityki kredytowej....................................................................................................4

Lekcja 4 – Czy oni dbają o własny interes?.........................................................................................4Wskaźnik udziału należności nieściągalnych w należnościach ogółem.....................................4Wskaźnik udziału należności nieściągalnych w przychodach ze sprzedaży..............................5

Lekcja 5 – Gospodarność spółki = Twoje zyski...................................................................................5Wskaźnik obrotowości majątku..................................................................................................5Wskaźnik zyskowności majątku (ROA).....................................................................................5

Lekcja 6 – Krysyso-odporność.............................................................................................................6Wskaźnik przekładni kapitałowej...............................................................................................6Wskaźnik samofinansowania......................................................................................................6

Lekcja 7 – Czy jej majątek jest pokryty?.............................................................................................6Pierwszy stopień pokrycia..........................................................................................................6Drugi stopień pokrycia................................................................................................................6Trzeci stopień pokrycia...............................................................................................................7

1

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 8 – Nie ma op*******nia!........................................7Wskaźnik poziomu kosztów........................................7Wskaźnik sprzedaży na 1 zatrudnionego....................7

Lekcja 9 – Skąd się bierze ROA?.........................................8Rentowność majątku...................................................8

Lekcja 10 – płynność to podstawa........................................8Wskaźnik płynności szybkiej......................................8Wskaźnik płynności gotówkowej................................8

Lekcja 11 – Dobry zwyczaj nie pożyczaj.............................9Wskaźnik ogólnego zadłużenia...................................9Wskaźnik zadłużenia długoterminowego....................9

Lekcja 12 – Wszystko jest dla ludzi.....................................................................................................9Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych..................................................................................9Wskaźnik pokrycia zobowiązań długoterminowych..................................................................9

Lekcja 13 – Z czego mi to spłacisz?...................................................................................................10Wskaźnik obsługi długu I ........................................................................................................10Wskaźnik obsługi długu II........................................................................................................10

Lekcja 14 – Zadłużenie wg Grahama.................................................................................................10Wskaźnik pokrycia zobowiązań odsetkowych..........................................................................10Wskaźnik pokrycia długu nadwyżką pieniężną........................................................................10

Lekcja 15 – Zyski na dopingu............................................................................................................11Różnica między ROE, a ROA...................................................................................................11

Lekcja 16 – Ty też to potrafisz............................................................................................................11Wskaźnik rentowności..............................................................................................................11Wskaźnik obrotowości..............................................................................................................11Wskaźnik pokrycia....................................................................................................................12Wskaźnik udziału......................................................................................................................12

2

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 1 – Nie ciągnij wszystkich srok za ogon

Link: http://vimeo.com/34246471

Wskaźnik unieruchomienia majątku

Wskaźnik produkcyjności majątku

Majątek rzeczowy = rzeczowe aktywa trwałe + inwestycje rzeczowe + zapasy

Majątek finansowy = należności, instrumenty finansowe, udziały i środki pieniężne

Lekcja 2 – Kosztowne jest życie staruszka

Link: http://vimeo.com/34246792

Wskaźnik umorzenia środków trwałych

Wskaźnik wartości netto środków trwałych

3

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 3 – Skuteczny egzekutor

Link: http://vimeo.com/34434681

Wskaźnik relacji dynamiki należności i dynamiki sprzedaży

Wskaźnik polityki kredytowej

Lekcja 4 – Czy oni dbają o własny interes?

Link: http://vimeo.com/34434883

Wskaźnik udziału należności nieściągalnych w należnościach ogółem

4

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Wskaźnik udziału należności nieściągalnych w przychodach ze sprzedaży

Lekcja 5 – Gospodarność spółki = Twoje zyski

Link: http://vimeo.com/34435109

Wskaźnik obrotowości majątku

Wskaźnik zyskowności majątku (ROA)

5

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 6 – Krysyso-odporność

Link: http://vimeo.com/34435230

Wskaźnik przekładni kapitałowej

Wskaźnik samofinansowania

Lekcja 7 – Czy jej majątek jest pokryty?

Link: http://vimeo.com/34513243

Pierwszy stopień pokrycia

Drugi stopień pokrycia

6

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Trzeci stopień pokrycia

Lekcja 8 – Nie ma op*******nia!

Link: http://vimeo.com/34513638

Wskaźnik poziomu kosztów

Wskaźnik sprzedaży na 1 zatrudnionego

Koszt własny sprzedaż = koszty wytworzenia wyrobów gotowych + wartość sprzedanych towarów + koszty sprzedaży + koszty zarządu

Koszt własny sprzedaż = koszty rodzajowe – zmiana stanu produktów

7

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 9 – Skąd się bierze ROA?

Link: http://vimeo.com/34514993

Rentowność majątku

rentowność zysku netto * obrotowość majątku

Lekcja 10 – płynność to podstawa

Link: http://vimeo.com/34515516

Wskaźnik płynności szybkiej

Wskaźnik płynności gotówkowej

8

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 11 – Dobry zwyczaj nie pożyczaj

Link: http://vimeo.com/34517095

Wskaźnik ogólnego zadłużenia

Wskaźnik zadłużenia długoterminowego

Lekcja 12 – Wszystko jest dla ludzi

Link: http://vimeo.com/34549049

Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych

Wskaźnik pokrycia zobowiązań długoterminowych

9

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 13 – Z czego mi to spłacisz?

Link: http://vimeo.com/34549187

Wskaźnik obsługi długu I

Wskaźnik obsługi długu II

Lekcja 14 – Zadłużenie wg Grahama

Link: http://vimeo.com/34549585

Wskaźnik pokrycia zobowiązań odsetkowych

Wskaźnik pokrycia długu nadwyżką pieniężną

10

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Lekcja 15 – Zyski na dopingu

Link: http://vimeo.com/34549790

Dźwignia finansowa

Różnica między ROE, a ROA

ROE>ROA => pozytywny efekt

ROE<ROA => negatywny efekt

ROE = ROA => neutralny efekt

Lekcja 16 – Ty też to potrafisz

Link: http://vimeo.com/34551246

Wskaźnik rentowności

Wskaźnik obrotowości

11

TobiaszMalinski.pl – Informacje inwestycyjne wyprzedzające rynkowe trendy

Wskaźnik pokrycia

Wskaźnik udziału

www.tobiaszmalinski.pl

12