STOPY KASOWE (SPOT), STOPY FORWARD

STOPY KASOWE (SPOT), STOPY FORWARD

1. W tabeli poniej dane s stopy kasowe S1, S2, ,S14 ustalone dnia 01 stycznia 2015

1,60%2,10%2,51%2,81%3,09%3,30%3,46%3,58%3,68%3,75%3,81%3,85%3,89%3,91%

S1S2S3S4S5S6S7S8S9S10S11S12S13S14

20152016201720182019202020212022202320242025202620272028

a) Jakie stopy kasowe powinny obowizywa 01 stycznia 2016 ?

b) Przeprowad prognoz stp kasowych na dzie 01 stycznia 2018.

c) Sporzd wykres (w jednym ukadzie wsprzdnych) stp kasowych z 01 stycznia 2015, 2016, 2018.

c) Znajd jednoroczne stopy forward w latach 2015 2028.

2. Przeprowad wycen stopami kasowymi dwch 10 - letnich obligacji o nominaach 100 z kada, wyemitowanych 1 stycznia 2015. Oprocentowanie pierwszej wynosi 10%, drugiej 5%. Odsetki od obu obligacji wypacane s raz w roku, 01 stycznia. Jakie s wewntrzne stopy zwrotu z inwestycji w te obligacje ?

3. Jaka bdzie warto 10 - letniej obligacji o nominale 100 z, wyemitowanej 1 stycznia 2015 o oprocentowaniu w wysokoci 10% i rocznych kuponach, tu po wypacie pitego kuponu ?

4. Wyce obligacj z zadania 3, w czasie jej trwania, tu po wypatach kuponw. Sporzd wykres tych wartoci.