Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Anioły BiznesuSzymon Kurzyca
Białystok 13 listopada 2013.
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Cykl rozwoju biznesu
0
Badanie Zasiew Rozwój Wdrożenie Wzrost DojrzałośćZysk
Czas
Pomysł Seed Start - up Ekspansja
- CFs
+ CFs
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Luka kapitałowa
Seed Start-up Ekspansja Dojrzałość
Mały
DużyLuka kapitałowa
Akceptowany poziom ryzyka
Środki własne, rodzina,
przyjaciele
Aniołowie Biznesu
Dotacje, nagrody
Venture CapitalPrivate equity
Rynek GPW
Banki
Etapy rozwoju
Inkubatory
NewConnect
Seed Capital
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Inwestorzy kapitałowi
Pozyskanie inwestora• FFFF• Anioł Biznesu• Fundusz PE/VC• Rynek publiczny
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
4 x F
FFFF - Founders, Family, Friends, … Fools• Kapitał dostępny na wczesnych fazach rozwoju pomysłu
• Zróżnicowane motywy i kryteria podejmowania decyzji
• Nieskomplikowany proces inwestycyjny
• Możliwość szybkiego pozyskania środków,
• Ograniczona wielkość potencjalnych inwestycji
• Zazwyczaj pasywna rola w inwestycji
• Często nieokreślona forma inwestycji
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Anioły Biznesu
Anioł Biznesu czy inwestor indywidualny:
Business Angel (anioł biznesu) to osoba prywatna wspierająca firmy będące na wczesnych etapach rozwoju poprzez inwestowanie własnych środków oraz angażująca swój czas, doświadczenie
oraz kontakty.
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Anioły Biznesu
Anioł Biznesu – inwestor indywidualny:• Inwestuje własne środki i samodzielnie podejmuje decyzje
(motywy finansowe oraz inne)
• Akceptuje wysoki poziom ryzyka
• Oczekuję ponadprzeciętnych zwrotów z inwestycji
• Aktywnie wspiera firmy
• Chętnie inwestuję wspólnie z innymi Aniołami Biznesu (syndykaty)
• Inwestuje na etapach start-up, ewentualnie seed oraz early growth
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Anioły Biznesu
Anioł Biznesu – zaangażowanie w firmę:• Uzależnione od strategii inwestycyjnej:
– Zazwyczaj od 100 – 500 tys. zł w jeden projekt
– Portfel inwestycyjny: około 10 spółek
• Syndykaty z innymi Aniołami Biznesu:– Standardowo od 3 do 6 inwestorów
– Łącznie około 500 tys. zł – 2,5 mln zł
• Aktywne wsparcie w prowadzeniu firmy:– Doświadczenie, know-how, kontakty biznesowe
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Motywacja:•Wysokie zwroty z portfela inwestycji: > 25%
•Wsparcie młodych przedsiębiorców
•Przedsiębiorczość → chęć tworzenia
•‘Pay-back’
•Wsparcie gospodarki
•Aktywna forma inwestycji – nie tylko notowania
Anioły Biznesu
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Rola Aniołów Biznesu w spółce•Rada nadzorcza
•Doradztwo, mentoring
•Kontakty biznesowe
•Zarządzanie tymczasowe (w kryzysie)
•Kolejne rundy finansowania
•Wyjście z inwestycji
Rola Aniołów Biznesu w spółce
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
•Klub inwestorów (BA) przeznaczających kapitał na rozwój firm we wczesnej fazie rozwoju
•Platforma kojarząca przedsiębiorców z Aniołami Biznesu
•Zarządza procesem inwestycji grupowych (syndykaty)
•Współpraca z doświadczonymi Aniołami
Sieć Aniołów Biznesu – Lewiatan Business Angels
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Przedsiębiorcy250 nadsyłanych projektów (+150 w konkursie zacznij.biz)30+ szkoleń i seminariów dla przedsiębiorców25 coachingów – przygotowanie projektu do inwestycji
Inwestorzy60+ Aniołów Biznesu10 x LBA Investor’s Day + seminaria z zagranicznymi ekspertami15 transakcji
Sieć Aniołów Biznesu – Lewiatan Business Angels
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Inwestorzy kapitałowi
Największe sieci Aniołów Biznesu:• Lewiatan Business Angels
• Amber
• Gildia Aniołów Biznesu
• PSAB – I
• Wschodnia SAB
• Satus
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Wybrane transakcje – Lewiatan Business Angels
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Wybrane transakcje – Lewiatan Business Angels
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Wybrane transakcje – Lewiatan Business Angels
Projekt współfinansowany przez Unię Europejską w ramach Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego
Zapraszamy do Lewiatan Business Angels
www.lba.pl
Szymon Kurzyca
502 511 795
Top Related