Regulamin Programu „Top Service” TOP-170320 - Vienna Life · 2018-08-21 · 10.02 10.03...
19
1 Regulamin Programu „Top Service” TOP-170320 Drogi Kliencie! Program Top Service umożliwia dostęp do Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego VL Multi Strategia. Pamiętaj jednak, że skorzystanie z tej Pozycji Inwestycyjnej wiąże się z innymi niż wynikające z Twojego OWU zasadami i terminami zapisywania i odpisywania Jednostek Funduszu. Zmianie ulegną również zasady składania dyspozycji inwestowania składek oraz dyspozycji Konwersji. Szczegóły oraz terminy realizacji czynności w przypadku korzystania z Programu znajdziesz w niniejszym Regulaminie. POSTANOWIENIA OGÓLNE § 1 1. Niniejszy Regulamin Programu (Regulamin) ma zastosowanie do Umów zawartych z Vienna Life TU na Życie S.A. Vienna Insurance Group na podstawie Ogólnych Warunków Ubezpieczenia (OWU) wskazanych w § 3 ust. 1. 2. Program Top Service umożliwia dostęp do Pozycji Inwestycyjnej – Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego VL Multi Strategia (FIZ7). Inwestycja w Ubezpieczeniowy Fundusz Kapitałowy VL Multi Strategia charakteryzuje się wysokim poziomem ryzyka inwestycyjnego, w związku z czym jest odpowiednia dla klientów świadomie akceptujących możliwość straty części lub całości wpłaconych środków. 3. W przypadku aktywacji Programu Top Service, postanowienia niniejszego Regulaminu stanowią element treści Umów, o których mowa w ust. 1, w zakresie określonym poniżej. DEFINICJE § 2 Niektóre zwroty używane w Regulaminie są charakterystyczne dla UFK VL Multi Strategia – przedstawiamy je poniżej. Pozostałe definicje i sformułowania pochodzą z OWU oraz Regulaminu Ubezpieczeniowych Funduszy Kapitałowych czyli dokumentów, na podstawie których zawarłeś z nami Umowę. 1. W niniejszym Regulaminie oraz innych dokumentach związanych z uczestnictwem w Programie, używa się pojęć podanych wielkimi literami, które zdefiniowane są następująco: 1) Program Top Service (Program) – usługa dodatkowa oferowana na zasadach określonych w Regulaminie, służąca zainwestowaniu środków zgromadzonych na Rachunku Jednostek Funduszy oraz wpłacanych z tytułu Umowy składek w Ubezpieczeniowy Fundusz Kapitałowy VL Multi Strategia. 2) Fundusz Inwestycyjny Zamknięty – ALTUS Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Multi Strategia, utworzony i zarządzany przez ALTUS Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, działający na podstawie Ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych oraz zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (Ustawa). 3) Certyfikaty – emitowane przez Fundusz Inwestycyjny Zamknięty imienne certyfikaty inwestycyjne, które nie są oferowane w drodze oferty publicznej ani dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, ani wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu w rozumieniu Ustawy. 4) Statut - statut Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego. 5) Dzień Giełdowy – dzień, w którym odbywa się regularna sesja na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. 6) Cena Emisyjna – cena, po której Ubezpieczyciel zapisuje na Rachunku Jednostek Funduszy środki pochodzące z danej składki, równa cenie emisyjnej certyfikatu wskazanej w warunkach emisji Certyfikatów Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego właściwej dla danej emisji Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego. 2. W pozostałym zakresie mają zastosowanie terminy zdefiniowane w OWU oraz Regulaminie Ubezpieczeniowych Funduszy Kapitałowych zarządzanych przez Vienna Life TU na Życie S.A. Vienna Insurance Group, oferowanych do umów ubezpieczenia na życie z ubezpieczeniowym funduszem kapitałowym (Regulamin Ubezpieczeniowych Funduszy Kapitałowych). PRZYSTĄPIENIE DO PROGRAMU § 3 1. Niniejszy Regulamin Programu ma zastosowanie do Umów zawartych na podstawie OWU wskazanych w Załączniku nr 1 do niniejszego Regulaminu, w ramach których w dniu dokonywania aktywacji Programu: 1) nie została złożona dyspozycja częściowych wypłat środków na poczet wpłat Składki Regularnej, lub
Transcript of Regulamin Programu „Top Service” TOP-170320 - Vienna Life · 2018-08-21 · 10.02 10.03...
1
RegulaminProgramu „Top Service”
TOP-170320
Drogi Kliencie!Program Top Service umożliwia dostęp do Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego VL Multi Strategia.Pamiętaj jednak, że skorzystanie z tej Pozycji Inwestycyjnej wiąże się z innymi niż wynikające z Twojego OWU zasadami i terminami zapisywania i odpisywania Jednostek Funduszu. Zmianie ulegną również zasady składania dyspozycji inwestowania składek oraz dyspozycji Konwersji.Szczegóły oraz terminy realizacji czynności w przypadku korzystania z Programu znajdziesz w niniejszym Regulaminie.
POSTANOWIENIA OGÓLNE§ 1
1. NiniejszyRegulaminProgramu(Regulamin)mazastosowaniedoUmówzawartychzViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsurance Group na podstawie Ogólnych Warunków Ubezpieczenia (OWU) wskazanych w § 3 ust. 1.
2. ProgramTopServiceumożliwiadostępdoPozycjiInwestycyjnej–UbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia(FIZ7).InwestycjawUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategiacharakteryzujesięwysokimpoziomemryzykainwestycyjnego,wzwiązkuzczymjestodpowiedniadlaklientówświadomieakceptującychmożliwośćstratyczęścilubcałościwpłaconychśrodków.
3. WprzypadkuaktywacjiProgramuTopService,postanowienianiniejszegoRegulaminustanowiąelementtreściUmów,októrychmowawust.1,wzakresieokreślonymponiżej.
DEFINICJE§ 2
Niektóre zwroty używane w Regulaminie są charakterystyczne dla UFK VL Multi Strategia – przedstawiamy je poniżej.Pozostałe definicje i sformułowania pochodzą z OWU oraz Regulaminu Ubezpieczeniowych Funduszy Kapitałowych czyli dokumentów, na podstawie których zawarłeś z nami Umowę.
1. WniniejszymRegulaminieorazinnychdokumentachzwiązanychzuczestnictwemwProgramie,używasiępojęćpodanychwielkimiliterami,którezdefiniowanesąnastępująco:1) Program Top Service (Program)–usługadodatkowaoferowananazasadachokreślonychwRegulaminie,służącazainwestowaniuśrodkówzgromadzonychnaRachunkuJednostekFunduszyorazwpłacanychztytułuUmowyskładekwUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategia.
2) Fundusz Inwestycyjny Zamknięty–ALTUSFunduszInwestycyjnyZamkniętyMultiStrategia,utworzonyizarządzanyprzezALTUSTowarzystwoFunduszyInwestycyjnychS.A.zsiedzibąwWarszawie,działającynapodstawieUstawyzdnia27maja2004r.ofunduszachinwestycyjnychorazzarządzaniualternatywnymifunduszamiinwestycyjnymi(Ustawa).
3) Certyfikaty–emitowaneprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętyimiennecertyfikatyinwestycyjne,któreniesąoferowanew drodze oferty publicznej ani dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, ani wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu w rozumieniu Ustawy.
4)Statut-statutFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.5) Dzień Giełdowy–dzień,wktórymodbywasięregularnasesjanaGiełdziePapierówWartościowychwWarszawieS.A.6) Cena Emisyjna–cena,poktórejUbezpieczycielzapisujenaRachunkuJednostekFunduszyśrodkipochodzącezdanejskładki,równacenieemisyjnejcertyfikatuwskazanejwwarunkachemisjiCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegowłaściwejdladanejemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
2. WpozostałymzakresiemajązastosowanieterminyzdefiniowanewOWUorazRegulaminieUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowychzarządzanychprzezViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsuranceGroup,oferowanychdoumówubezpieczenianażyciezubezpieczeniowymfunduszemkapitałowym(RegulaminUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych).
PRZYSTĄPIENIE DO PROGRAMU § 3
1. NiniejszyRegulaminProgramumazastosowaniedoUmówzawartychnapodstawieOWUwskazanychwZałączniku nr1doniniejszegoRegulaminu,wramachktórychwdniudokonywaniaaktywacjiProgramu:1) niezostałazłożonadyspozycjaczęściowychwypłatśrodkównapoczetwpłatSkładkiRegularnej,lub
2
2) naRachunkuJednostekFunduszyniewystępująJednostkiFunduszuUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowychzseriiVLEuroGwarantowany–SEG.
2. AktywacjaProgramunastępujenawniosekUbezpieczającego(awprzypadkuumówgrupowegoubezpieczenia–Ubez-pieczonego).Zaskuteczniezłożonywniosekuznajesięzarównowniosekwypełniony,podpisanyprzezosobęuprawnionąidoręczonyUbezpieczycielowi,jakrównieżaktywacjęProgramuwserwisieViennaLifeOnlinelubwinnysposóbwskazanyprzez Ubezpieczyciela.
3. ProcesaktywacjiProgramurozpoczynasiępodoręczeniudosiedzibyUbezpieczycielawnioskuoAktywacjęProgramulub dokonaniu aktywacji w serwisie Vienna Life Online albo w inny sposób wskazany przez Ubezpieczyciela.
Pamiętaj, że dyspozycje (np. dotyczące częściowej wypłaty środków) składane w trakcie procesu aktywacji Programu będą mogły być przyjęte do realizacji dopiero po zakończeniu aktywacji.
4. WramachprocesuaktywacjiUbezpieczycieldokona:1) zmianydyspozycjiinwestowaniaskładekpoprzezwskazanieProgramujakojedynejPozycjiInwestycyjnejwramachUmowy(dyspozycjainwestowania:FIZ7-100%),
2) zablokowaniamożliwościdokonaniazmianydyspozycjiinwestowaniaskładekorazzłożeniadyspozycjiKonwersjiprzezosobęuprawnionązgodniezOWU,
3)KonwersjiśrodkówzgromadzonychnaRachunkuJednostekFunduszynaProgramTopService,zgodniezust.5-7.
Terminy realizacji transakcji wynikające z aktywacji Programu Top Service zależą od tego, jakie Pozycje Inwesty-cyjne zapisane są na Rachunku Jednostek Funduszy w dniu złożenia wniosku o aktywację Programu Top Service.
Umowy, w ramach których środki zapisane są na Pozycjach Inwestycyjnych innych niż Program Global Service (np. UFK, PM oraz inne usługi dodatkowe)
5. Zzastrzeżeniemust.6,dlaUmów,wramachktórychnaRachunkuJednostekFunduszyznajdująsięJednostkiFunduszyUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych,którychwycenadokonywanajestwkażdymDniuRoboczym,KonwersjaśrodkówzgromadzonychnaRachunkuJednostekFunduszynastępujepoprzezodpisanieJednostekFunduszywedługzasaditerminówwłaściwychdladyspozycjiKonwersjiokreślonychOWUalbowRegulaminieUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych(wprzypadkuUFKwycenianychinaczejniżwkażdymDniuRoboczym)orazzapisanietychśrodkówwpostacijednostekUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia,przyuwzględnieniuterminówuzależnionychoddatyzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicetj.:1)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod1.do9.dniadanegomiesiącakalen-darzowego–zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuVLMultiStrategianastąpiwmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramu,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
Przykład:
09.01
Styczeń 2017 Luty 2017
01.01
Wniosek o aktywacjęProgramu
Zapisanie środków w Programiewg Ceny Emisyjnej = 100 PLN
01.02
Cena Emisyjna dla emisji FIZ w styczniu – 100 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane środki w kolejnym miesiącu)
Data złożenia wniosku o aktywację Programu – 6 stycznia 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ w styczniu – 100 PLNData zapisania środków w Programie – luty 2017
10.01
DzieńWyceny
10.02
DzieńWyceny
06.01
2)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod10.dniadanegomiesiącakalendarzowegodokońcategomiesiącakalendarzowego–zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuVLMultiStrategianastąpiwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramu,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
3
Przykład:
10.02 10.03
Styczeń 2017 Luty 2017 Marzec 2017
Zapisanie środków w Programie wg Ceny Emisyjnej = 101 PLN
Cena Emisyjna dla emisji FIZ w lutym – 101 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane środki w kolejnym miesiącu)
DzieńWyceny
DzieńWyceny
Data złożenia wniosku o aktywację Programu – 22 stycznia 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ w lutym – 101 PLNData zapisania środków w Programie – marzec 2017
10.01
DzieńWyceny
Wniosek o aktywacjęProgramu
10.0131.12 22.01 31.01 28.02
Umowy, w ramach których aktywny jest Program Global Service oraz Umowy, które Klient przekształca w Wariant Otwarty i aktywuje Program Top Service
6. ProgramdostępnyjestrównieżdlaUmów,wramachktórychjestaktywnyProgramGlobalServiceorazUmów,wramachktórychKlient,zgodniezOWU,maprawozłożyćwniosekoprzekształcenieUmowywWariantOtwarty.WtakichprzypadkachzłożeniewnioskuoaktywacjęProgramujestrównoznaczneodpowiednio:1) zezłożeniemwnioskuUbezpieczającegooprzekształcenieUmowywWariantOtwarty,2) zezłożeniemrezygnacjizProgramuGlobalService.
7. TerminyodpisaniaizapisaniaJednostekFunduszydlaUmów,októrychmowawust.6,uzależnionesąodterminuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopService:1)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod1.do17.dniadanegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuUFKVLAkcjiSpółekGlobalnychzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącuotrzymaniawnioskuoaktywację,
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
Przykład:
10.02 10.03
Styczeń 2017 Luty 2017 Marzec 2017
Odpisanie środków z Global Service
Cena Emisyjna dla emisji FIZ7 w lutym – 101 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane środki w kolejnym miesiącu)
DzieńWyceny
FIZ 7
DzieńWyceny
FIZ 7
Data złożenia wniosku o aktywację Top Service – 8 stycznia 2017 r.Dzień Wyceny, wg którego odpiszemy środki z FIZ 6 (Global Service) – 31 stycznia 2017 r.Odpisanie środków z FIZ 6 – luty 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ 7 w lutym – 101 PLNData zapisania środków w FIZ 7 – marzec 2017
10.01
DzieńWyceny
FIZ 7
17.0131.12
Wniosek o aktywacjęTop Service
08.01 31.01 28.02
DzieńWyceny
FIZ 6(GlobalService)
Zapisanie środków w Top Service wg Ceny Emisyjnej = 101 PLN
2)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod18.dniadanegomiesiącakalendarzowegodotegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuUFKVLAkcjiSpółekGlobalnychzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącunastępującympomiesiącuotrzymaniawnioskuoaktywację,
4
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwtrzecimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
Przykład:
Styczeń 2017
Zapisanie środków w Top Service wg Ceny Emisyjnej = 102 PLN
Odpisanie środków z Global Service
Cena Emisyjna dla emisji FIZ7 w marcu –102 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane środki w kolejnym miesiącu)
10.02
DzieńWyceny
FIZ 7
Data złożenia wniosku o aktywację Top Service – 25 stycznia 2017 r.Dzień Wyceny, wg którego odpiszemy środki z FIZ 6 (Global Service) – 28 luty 2017 r.Odpisanie środków z FIZ 6 – marzec 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ 7 w marcu – 102 PLNData zapisania środków w FIZ 7 – kwiecień 2017
Luty 2017 Marzec 2017 Kwiecień 2017
10.01
DzieńWyceny
FIZ 7
18.01
31.01
31.12
Wniosek o aktywacjęTop Service
25.01 31.0328.02
DzieńWyceny
FIZ 6(GlobalService)
10.03
DzieńWyceny
FIZ 7
10.04
DzieńWyceny
FIZ 7
8. DoczasuzapisaniaśrodkówwpostaciJednostekFunduszuVLMultiStrategia,sąonezapisywanenaRachunkuJednostekFunduszyjakośrodkipieniężne,któreniesąoprocentowaneiktórymiUbezpieczającyniemożedysponować.
9. UbezpieczycielpotwierdzazakończenieprocesuaktywacjiProgramuTopServicepozapisaniunaRachunkuJednostekFunduszyUFKVLMultiStrategia.
ZAPISYWANIE SKŁADEK WPŁACONYCH PO AKTYWACJI PROGRAMU TOP SERVICE§ 4
1. SkładkawpłaconapoaktywacjiProgramuTopServicezapisywanajestnaRachunkuJednostekFunduszyjakoodpowiednialiczbaJednostekFunduszuVLMultiStrategia.DoczasuzapisaniajejjakoodpowiedniejliczbyJednostekFunduszuVLMultiStrategia,środkipochodząceztejskładkisązapisywanenaRachunkuJednostekFunduszyjakośrodkipieniężne,któreniesąoprocentowaneiktórymiUbezpieczającyniemożedysponować.
2. LiczbaiwartośćJednostekFunduszyzapisywanychnaRachunkuJednostekFunduszywnastępstwiezapłatyskładkiustalanajestwzależnościoddniajejzapłaty,zgodniezponiższymizasadami:1)Wprzypadkuzapłatyskładkiwokresieod1.do13.dniadanegomiesiącakalendarzowego–składkazapisywanajestnaRachunkuJednostekFunduszywmiesiącunastępującympomiesiącujejwpłaty,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącudokonaniawpłatyskładki,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
Przykład:
13.01
Styczeń 2017 Luty 2017
01.01
Wpłataskładki
Zapisanie składki na rachunkuwg Ceny Emisyjnej = 100 PLN
01.02
Cena Emisyjna dla emisji FIZ w styczniu – 100 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane składki w kolejnym miesiącu)
Data wpłaty składki – 6 stycznia 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ w styczniu – 100 PLNData zapisania składki – luty 2017
10.01
DzieńWyceny
10.02
DzieńWyceny
06.01
2)Wprzypadkuzapłatyskładkiwokresieod14.dniadanegomiesiącakalendarzowegodokońcategomiesiącakalenda-rzowego–składkazapisywanajestnaRachunkuJednostekFunduszywdrugimmiesiącunastępującympomiesiącujejwpłaty,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnej
5
wmiesiącunastępującympomiesiącudokonaniawpłatyskładki,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
Przykład:
10.02 10.03
Styczeń 2017 Luty 2017 Marzec 2017
Zapisanie składki na rachunkuwg Ceny Emisyjnej = 101 PLN
Cena Emisyjna dla emisji FIZ w lutym – 101 PLN(Cena po jakiej zostaną zapisane składki w kolejnym miesiącu)
DzieńWyceny
DzieńWyceny
Data wpłaty składki – 22 stycznia 2017 r.Cena Emisyjna dla emisji FIZ w lutym – 101 PLNData zapisania składki – marzec 2017
10.01
DzieńWyceny
Wpłata składki
14.0131.12 22.01 31.01 28.02
3. Zadzieńzapłatyskładkiuznajesiędzień,wktórymskładkawpłynęłanarachunekbankowyUbezpieczyciela.4. WokresieobowiązywaniaProgramuTopServicedladanejUmowyUbezpieczający/Ubezpieczonyniemożeskładać
dyspozycjiczęściowychwypłatśrodkównapoczetwpłatSkładkiRegularnej.
ZASADY DOKONYWANIA WYPŁAT Z PROGRAMU TOP SERVICE§ 5
1. WokresieobowiązywaniaProgramuTopServicedladanejUmowyzasadyobliczaniakwotydowypłatywprzypadkuodstąpienia,śmierciUbezpieczonego,dożyciaDatyDożyciaorazczęściowejlubcałkowitejwypłatyśrodkówzgromadzonychnaRachunkuJednostekFunduszy(wzależnościodOWU:wypłataWartościWykupulubŚwiadczeniaWykupu)uzależnionesąodterminuzłożeniawłaściwegodokumenturozpoczynającegoproceswypłatyśrodkówalbozajściaokreślonegozdarzenia,zgodniezponiższymizasadami:1)wprzypadkuodstąpieniaprzezosobęuprawnionąodumowy–doręczeniaoświadczeniaosobyuprawnionejoodstąpieniu,2)wprzypadkuśmierciUbezpieczonego–doręczeniaaktuzgonualboodpisuaktuzgonuUbezpieczonego,3)wprzypadkuupływukońcaOkresuUbezpieczenia–dożyciaDatyDożycia,4)wprzypadkuwypłatyWartościWykupu/ŚwiadczeniaWykupu–doręczeniaprzezosobęuprawnionąwnioskuowypłatę.
2. WzależnościodterminuzłożeniadokumentualbodożyciaDatyDożycia,zgodniezust.1,obowiązująnastępującezasadyobliczaniakwotdowypłaty:1)WprzypadkuzłożeniadokumentualbodożyciaDatyDożycia(końcaUmowy)wokresieod1.do15.dniadanegomiesiącakalendarzowego,zzastrzeżeniempkt3)–kwotadowypłatyobliczonazostaniewedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącunastępującympomiesiącuotrzymaniaoświadczenia,zzastrzeżeniemust.3orazkolejnościrealizacjidyspozycji,wskazanejw§11ust.5.
2)WprzypadkuzłożeniadokumentualbodożyciaDatyDożycia(końcaUmowy)wokresieod16.dniadanegomiesiącakalendarzowegodokońcategomiesiącakalendarzowego–kwotadowypłatyobliczonazostaniewedługCenyJed-nostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuotrzymaniaoświadczenia,zzastrzeżeniemust.3orazkolejnościrealizacjidyspozycji,wskazanejw§11ust.5.
3) Jeżeli15.dzieńdanegomiesiącakalendarzowegoprzypadawdniuniebędącymDniemRoboczym,wówczasprzyjmujesię,żeustaleniekwotydowypłatynastąpizgodniezzasadamiokreślonymiwpkt2).
3. UstaleniekwotydowypłatynastąpipodwarunkiemzrealizowaniatransakcjiumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyj-negoZamkniętegoprzeztenfundusz.WprzypadkubrakumożliwościumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,ustaleniekwotydowypłatynastąpiprzyuwzględnieniuCenyJednostkiFunduszuznajbliższegoDniaWyceny,poktórymtransakcjaumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegobędziemogłazostaćzrealizowana.
4. PocząwszyoddniazamianyJednostekFunduszydodniawypłaty,naRachunkuJednostekFunduszyzostanązapisanenieoprocentowaneśrodkipieniężnewwysokościustalonejwoparciuozasadyokreślonewust.2.
5. Wypłatakwoty,októrejmowawust.2zależyodrodzajuzdarzenia:1)wprzypadkuśmierciUbezpieczonego-wypłatanastąpiwterminieokreślonymwOWU,2)wprzypadkupozostałychzdarzeń-wypłatanastąpiwterminie14DniRoboczychodDniaWycenyUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia,wedługktóregoJednostkiFunduszuzostałyodpisane,podwarunkiemotrzymaniaprzezUbezpieczycielakompletnychdokumentówniezbędnychdowypłaty.
6
CHARAKTERYSTYKA POZYCJI INWESTYCYJNEJ DOSTĘPNEJ W RAMACH PROGRAMU TOP SERVICE
§ 61. WramachProgramuTopServiceśrodkiinwestowanesąwUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategia
(FIZ7).2. CelemUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategiajestodzwierciedlenieceluFunduszuInwestycyjnego
Zamkniętego,któregoCertyfikatystanowiąAktywaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia.3. CelemFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegojestwzrostwartościAktywówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego
wwynikuwzrostuwartościlokat.Realizująccelinwestycyjny,FunduszInwestycyjnyZamkniętydokonujelokatprzedewszystkimwjednostkiuczestnictwaorazcertyfikatyinwestycyjnefunduszyinwestycyjnych,wtymzarządzanychprzezALTUSTowarzystwoFunduszyInwestycyjnychS.A.zsiedzibąwWarszawie.
4. SzczegółoweinformacjedotyczącepolitykiinwestycyjnejFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegookreślonesąwZałącznikunr 2 do niniejszego Regulaminu.
5. UbezpieczycielaniFunduszInwestycyjnyZamkniętyniegwarantująosiągnięciaceluinwestycyjnego.WartośćAktywówNettoFunduszumożecechowaćsiędużązmiennościązewzględunaskładportfelainwestycyjnegoistosowanetechnikizarządzaniatymportfelem.
§ 71. AktywaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategiastanowiąwyłącznieCertyfikatyALTUSFunduszu
InwestycyjnegoZamkniętegoMultiStrategiadenominowanewPLN.2. CertyfikatysąpapieramiwartościowymiemitowanymiprzezALTUSFunduszInwestycyjnyZamkniętyMultiStrategianiebędącymizdematerializowanymicertyfikatamiinwestycyjnymiwrozumieniuUstawy,reprezentującymiokreśloneprawamajątkoweUczestników,wszczególnościprawodoudziałuwAktywachFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoiinneprawazwiązaneztymfunduszem.
3. WynikihistoryczneFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,któregoCertyfikatystanowiąAktywaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowego,niemogąstanowićpodstawydooczekiwaniapodobnychwynikówwprzyszłości.
4. WynikiUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategiaosiąganewprzeszłościniemogąstanowićpodstawydooczekiwaniapodobnychwynikówwprzyszłości.
5. 100%aktywówUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategiajestinwestowanewCertyfikatyFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
6. UbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategianiestosujeżadnychograniczeńinwestycyjnych.7. CenaJednostkiFunduszuVLMultiStrategiajestustalanawPLN.8. WycenaJednostkiFunduszuVLMultiStrategiadokonywanajestwkażdymDniuWycenyprzypadającymnaDzień
Giełdowybędący10.dniemkalendarzowymdanegomiesiącakalendarzowegolubjeśli10.dzieńkalendarzowydanegomiesiącaniejestDniemGiełdowym,nanajbliższyDzieńGiełdowypotymdniu.
WYCOFANIE PROGRAMU TOP SERVICE W ZWIĄZKU Z WYCOFANIEM UFK VL MULTI STRATEGIA§ 8
1. WprzypadkachokreślonychwRegulaminieUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowychlubwOWUUbezpieczycielmaprawodowycofaniaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia.
2. WycofanietegofunduszuskutkujewycofaniemProgramu,zgodniezponiższymzasadami:1)UbezpieczycielpowiadomiosobęuprawnionąoterminiewycofaniaProgramuzofertyorazwynikającymztegowycofaniaprzejściemnastandardowezasadyfunkcjonowaniaUmowyzgodniezOWUwrazzewskazaniemofertyinwestycyjnejwłaściwejdladanejUmowy,
2)UbezpieczycielpowiadomirównieżosobęuprawnionąokoniecznościzłożeniadyspozycjiKonwersjidotyczącejśrodkówzgromadzonychwramachProgramu,którastanowićbędziejednocześniedyspozycjęinwestowaniaprzyszłychskładek(DyspozycjęStałą),
3)WprzypadkuniezłożeniaprzezosobęuprawnionądyspozycjiKonwersjidodniawycofaniaProgramu,UbezpieczycieldokonaKonwersjiśrodkównaUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLOptimumSubfunduszOptimumGotówkowy(kod:OPT1),askładkiwpłacanepodniuwycofaniaProgramu,doczasuzłożeniadyspozycjiKonwersjinazasadachokreślonychwOWU,będąrównieżzapisywanewpostaciJednostekFunduszuVLOptimumSubfunduszOptimumGotówkowy.
WYJŚCIE Z PROGRAMU § 9
1. WkażdymczasietrwaniaProgramuUbezpieczający/UbezpieczonymożewyłączyćProgram,składającwniosekowyłączenieProgramu.WewnioskuowyłączenieProgramuosobauprawnionazobowiązanajestzłożyćdyspozycjęKonwersjiwszystkich
7
środkówzgromadzonychwProgramie,którajednocześniebędziestanowićdyspozycjęinwestowaniaprzyszłychskładek(DyspozycjęStałą).
2. ZasadydokonywaniaKonwersjiuzależnionesąodterminuzłożeniawnioskuowyłączenieProgramu:
W przypadku wpłynięcia wniosku w okresie od 1. do 15.* dnia danego miesiąca kalendarzowego:
W przypadku wpłynięcia wniosku w okresie od 16. dnia do końca danego miesiąca kalendarzowego:
Odpisanie Jednostek Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego VL Multi Strategia:
WedługCenyJednostkiFunduszu zDniaWycenydokonanejwmiesiącu następującympomiesiącuotrzymania wnioskuowyłączenieProgramu, zzastrzeżeniemust.4orazkolejnościrealizacji dyspozycji (§ 11 ust. 5).
WedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwdrugimmiesiącu następującympomiesiącuotrzymania wnioskuowyłączenieProgramu, zzastrzeżeniemust.4orazkolejnościrealizacji dyspozycji (§11 ust. 5).
Zapisanie środków na Rachunku Jednostek Funduszy zgodnie z dyspozycją Konwersji:
WedługCenJednostekFunduszyznajbliższegoDniaWycenynastępującegoniepóźniejniżwdwunastymdniuroboczymodDniaWycenyFunduszuVLMultiStrategiaokreślającegoCenęJednostkiFunduszuVLMultiStrategia,poktórejzostałyodpisaneJednostkiUbezpie-czeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia.
* Jeżeli 15. dzień przypada w dniu nie będącym Dniem Roboczym, wówczas do ustalenia terminu wpłynięcia wniosku przyjmuje się ostatni Dzień Roboczy przypadający przed 15. dniem danego miesiąca kalendarzowego.
3. ZasadyzapisywanianaRachunkuJednostekFunduszyjednostekUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych,którychwycenaniejestdokonywanawkażdymDniuRoboczym,określonesąwRegulaminieUbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych.
4. UstaleniekwotypowstałejwwynikuodpisaniaJednostekUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategianastąpipodwarunkiemzrealizowaniatransakcjiumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoprzeztenfundusz.WprzypadkubrakumożliwościumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,ustaleniekwotypowstałejwwynikuodpisaniaJednostekUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategianastąpiprzyuwzględnieniuCenyJednostkiFunduszuznajbliższegoDniaWyceny,poktórymtransakcjaumorzeniaCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegobędziemogłazostaćzrealizowana.
5. OdwyłączeniaProgramuwramachdanejUmowyzostajeprzywróconamożliwośćzmianydyspozycjiinwestowaniaskładekorazdokonywaniaKonwersji,zazasadachokreślonychwOWU.
6. WprzypadkuzłożeniawnioskuowyłączenieProgramubezdyspozycjiKonwersji,UbezpieczycielniewyłączyProgramuiniezwłoczniepowiadomiotymUbezpieczającego,informującgookoniecznościzłożeniakompletnegownioskuowyłączenieProgramuzawierającegodyspozycjęKonwersji.
7. NawniosekUbezpieczającego(awprzypadkuumówgrupowegoubezpieczenia–Ubezpieczonego)możliwejestponownewłączenieProgramu,oileProgrambędziepozostawałnadalwofercieUbezpieczycielanadzieńdoręczeniawnioskuprzezosobęuprawnioną.WprzypadkuponownegowłączeniaProgramuzastosowaniemająpostanowienianiniejszegoRegulaminu.
RYZYKA ZWIĄZANE Z PROGRAMEM ORAZ INWESTYCJĄ W UFK VL MULTI STRATEGIA § 10
1. InwestowaniewUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategia,któregoprzedmiotemlokatsąCertyfikatyFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,wiążesięzszeregiemryzykinwestycyjnych,wszczególności:1) ryzykiemkredytowympolegającymnamożliwościwystąpieniatrwałejlubczasowejniewypłacalnościemitentaCertyfikatówczyliFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,
2) ryzykiemzwiązanymzkoncentracjąAktywówUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategiawjedenrodzajinstrumentufinansowegoczyliCertyfikatyemitowaneprzezFunduszInwestycyjnyZamknięty,
3) ryzykiemzwiązanymzcharakterystykąAktywówUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia,którestanowiąCertyfikatyemitowaneprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętymogącylokowaćswojeśrodkiwryzykowneinstrumenty finansowe,
4) ryzykiemnieosiągnięciaceluprzezUbezpieczeniowyFunduszKapitałowyVLMultiStrategiazwiązanymznieosiągnięciemceluprzezFunduszInwestycyjnyZamknięty,któregoCertyfikatystanowiąAktywaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia.
2. DodatkowowzwiązkuzdokonywaniemprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętylokatwinstrumentypochodne,wtymniewystandaryzowaneinstrumentypochodneoraztowaroweinstrumentypochodne,związanesąnastępującerodzajeryzyka:1) ryzykorynkowe,tj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętystratywynikającejzwahańwartościrynkowychpozycjiwchodzącychwskładaktywówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegonaskutekfluktuacjizmiennychrynkowych,takichjakstopyprocentowe,kursywalutowe,cenyakcjilubzdolnośćkredytowaemitenta,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętyobliczasumęwartościwszystkichkwotzaangażowania
8
winstrumentypochodne,pouwzględnieniutechnikredukcjicałkowitejekspozycjiwsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieUstawy,oileTowarzystwoFunduszyInwestycyjnychdopuszczastosowanietakichtechnik;
2) ryzyko niedopasowania wyceny instrumentu pochodnego do wyceny bazy instrumentu pochodnego, przy czym w celu pomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętydokonujepomiaruzmiennościbazyinstrumentupochodnego;
3) ryzykorozliczeniatransakcji–tj.ryzykozwiązanezmożliwościąwystępowaniabłędówlubopóźnieńwrozliczeniachtransakcjimającychzaprzedmiotinstrumentypochodne,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętydokonujepomiaruilościbłędnierozliczonychtransakcjiwstosunkudocałkowitejilościtransakcjinadanyminstrumenciepochodnym;
4) ryzykokontrahenta,tj.wartośćustalonegoprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętyniezrealizowanegozyskunatransakcjach,którychprzedmiotemsąinstrumentypochodne,bezuwzględnianiaopłatiświadczeńponoszonychprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętyprzyzawarciutransakcji,wszczególnościpremiizapłaconejprzyzakupieopcji,przyczymwartośćryzykakontrahentastanowiwartośćustalonegoprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętyniezrealizowanegozyskunatransakcjachztymkontrahentem,którychprzedmiotemsąniewystandaryzowaneinstrumentypochodne;
5) ryzykopłynności,tj.ryzykobrakumożliwości–wodpowiedniokrótkimokresieczasu–sprzedaży,likwidacjilubzamknięciapozycjinainstrumentachpochodnychbezznaczącegonegatywnegowpływunawartośćaktywównettoFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętywodniesieniudoinstrumentówpochodnychdokonujepomiarustosunkuwielkościpozycjiwdanyminstrumenciepochodnymdośrednichdziennychobrotówrynkowychnatyminstrumencie,awprzypadkuniewystandaryzowanychinstrumentówpochodnychryzykopłynnościbędziemierzonepoprzezanalizęumówwzakresiemożliwościrealizacjitransakcjizamykającejprzedterminemrealizacjitransakcjiwskazanymwumowiedotyczącejniewystandaryzowanegoinstrumentupochodnego;
6) ryzykomodelu,tj.ryzykowystąpieniaróżnicypomiędzywycenąrynkowąawycenąteoretycznąopartąnaprawidłowoskonstruowanymmodelu,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętybędziemonitorowałróżnicewycenywedługmodeludorzeczywistejcenyzamknięcia;
7) ryzykooperacyjnetj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszInwestycyjnyZamkniętystratywynikającejznieodpowiednichprocesówwewnętrznychinieprawidłowościdotyczącychsystemówTowarzystwaFunduszyInwestycyjnych,zasobówludzkichlubwynikającejzezdarzeńzewnętrznych,obejmująceryzykoprawneidokumentacyjneorazryzykowynikającezestosowanychwimieniuFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoprocedurzawieraniatransakcji,rozliczaniaiwyceny,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętydokonujepomiaruilościzdarzeńzwiązanychzwystąpieniemdanegoryzykawokreślonymprzedzialeczasowym;
8) ryzykozwiązanezinstrumentamibazowymi,tj.ryzykozwiązanezmożliwościąniekorzystnegokształtowaniasięwartości(cen)instrumentówbazowych,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszInwestycyjnyZamkniętyokreślawartośćpozycjiwbazieinstrumentówpochodnychwsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieUstawy;
9) ryzykodźwignifinansowej,tj.ryzyko,żewprzypadkunietrafnychdecyzjiinwestycyjnychstosowanieinstrumentówpochodnychmożeprowadzićdozwielokrotnieniastratwporównaniudopozostałychlokatFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego,przyczymwcelupomiaruryzykadźwignifinansowejFunduszInwestycyjnyZamkniętyobliczasumęwartościwszystkichkwotzaangażowaniawinstrumentypochodnewsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieUstawyorazuwzględniająprzystosowaniulimitówinwestycyjnych.
3. ProfilryzykaUbezpieczeniowegoFunduszuKapitałowegoVLMultiStrategia-5(rynekakcjilubtypowydlaakcji,wysokieryzyko).
POSTANOWIENIA KOŃCOWE§ 11
1. WramachUmów,doktórychfunkcjonująRachunkiLokacyjneorazRachunkiLokacyjneStałe,środkizapisanenatychrachunkachniezostanąalokowanewProgram,zzastrzeżeniemust.2.
2. WprzypadkuRachunkówLokacyjnych,pozamknięciuktórychpowinnonastąpićprzeniesienieśrodkówzgromadzonychwramachdanegoRachunkuLokacyjnegonawskazanąwregulaminiePozycjęInwestycyjną,ustalasięodrębnezasadyprzenoszeniaśrodków,określonewust.3.
3. Jeżeliwdniuprzenoszeniaśrodków,wramachdanejUmowyProgramstanowijedynąPozycjęInwestycyjnąnaRachunkuJednostekFunduszy,wówczasśrodkiprzenoszonesądoProgramu,anienaPozycjęInwestycyjnąpierwotniewskazanąwregulaminieRachunkuLokacyjnego.PrzeniesienieśrodkównastępujenawarunkachizgodniezterminamiokreślonymiwregulaminietegorachunkuprzyuwzględnieniuzasaddotyczącychkonwersjiwProgramiewzależnościodterminudokonaniawpłaty.
4. ZaprawidłowozłożonewnioskilubdyspozycjedotycząceProgramuuważasięzarównownioskilubdyspozycjepodpisaneprzezUbezpieczającego/UbezpieczonegoidoręczonedosiedzibyUbezpieczyciela,jakiwnioskilubdyspozycjezłożoneprzezosobęuprawnionązapośrednictwemserwisuViennaLifeOnlinelubwinnysposóbwskazanyprzezUbezpieczyciela.
5. PoczątekrealizacjitransakcjinaRachunkuJednostekFunduszynastępujepowykonaniutransakcjirozpoczętychwcześniej.RealizacjatransakcjinaRachunkuJednostekFunduszyrozpoczynasięinastępniewykonywanajestprzezUbezpieczycielawkolejnościustalonejwedługdatyichprzyjęcia.Oznaczato,żeterminywskazanewRegulaminiemogąulecodpowiedniemuprzesunięciuoczasniezbędnydorealizacjitransakcjirozpoczętychwcześniej.
9
6. WprzypadkugdyUmowa,doktórejzostanieaktywowanyProgramzawieraopcjęautomatycznychczęściowychwypłatśrodków,wtrakcieobowiązywaniaProgramuodpisanieśrodkówzwiązanychzautomatycznączęściowąwypłatąśrodkówzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenJednostekFunduszuzDniaWycenydokonanejwdrugimmiesiącukalendarzowymnastępującympoPółrocznicyPolisy.WpozostałymzakresiedoautomatycznychczęściowychwypłatśrodkówbędąmiałyzastosowaniezasadyiterminyobowiązującewOWUdlaWariantuInwestycyjnegoZamkniętego.
§ 121. WsprawachnieuregulowanychwniniejszymRegulaminiemajązastosowanieodpowiedniepostanowieniaOWUiRegulaminu
UbezpieczeniowychFunduszyKapitałowych.2. NiniejszyRegulaminzostałzatwierdzonyUchwałąZarząduViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsuranceGroup
Nr57/2017zdnia20marca2017rokuiwchodziwżyciezdniem20marca2017roku.
Paweł ZiembaPrezes Zarządu
Witold CzechowskiCzłonek Zarządu
10
Załącznik nr 1 do Regulaminu Programu „Top Service”
(ZA1- TOP-171229)ListaUmów,wramachktórychProgram„TopService”jestdostępny:
Umowy ze Składką Regularną: Umowy ze Składką Jednorazową, w ramach których Składka Początkowa została opłacona w PLN:
„UbezpieczenienaŻyciezFunduszamiInwesty-cyjnymizeSkładkąRegularną”
„UbezpieczenienaŻyciezFunduszamiInwestycyjnymizeSkładkąJednorazową”
„MultiportfelR” „MultiportfelJ”„MBIInvestmentZukunftsconto” „MultiportfelKomfort”„MultiportfelProsper” „MultiportfelKomfortII”„MultiportfelHoryzont” „MultiportfelAvans”,„MultiportfelSpektrum” „MultiportfelProtekt”„MultiportfelMisiek” „MultiportfelAvansPlus",„MultiportfelDom” „MultiportfelProtektPlus",„MultiportfelNoble" „MultiportfelNoble"„MultiportfelSpektrumPlus" "SkandiaInvest",„MultiportfelMisiekPlus" "SkandiaImpact",„MultiportfelDomPlus" "SkandiaGrandPlus",„MultikapitałDnBNORD+” "SkandiaGrand",„SkandiaComfort” "MultiportfelDolceVita"„MultiportfelMix” „Strateg”„MultiportfelDobryPlan" „Trends”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„MultiportfelZłotyWiekVIP" „ActiveInvest”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„MultiportfelZłotyWiek" „DividendInvest”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„SkandiaFuture" „TotalInvest”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„SkandiaFuturePlus" „DynamicInvest”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)"SkandiaBenefit" „Capital”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)"SkandiaMix" „Capital+”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)"SkandiaSmart" „AcitveDividend”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)"Skandiaztorebką" „AcitveDividend3”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„TwojaStabilizacja” „Universe2Invest”(UmowywWariancieInwestycyjnymOtwartym)„GlobalSlection"„FirmaiEmeryturaPlus”„TwojaPerspektywa”„TwojeBezpieczeństwo”„TwojeBezpieczeństwoII”„EnergiadlaFirm”„SprawdzonyPlan”„SkandiaCompact”„SpektrumMożliwości”„Vital”„VitalPlus”„IdealnyStart”„MultiSaver”(UmowywWariancieOtwartym)
NiniejszyzałącznikzostałzatwierdzonyUchwałąZarząduViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsuranceGroupNr397/2017zdnia21grudnia2017rokuiwchodziwżyciezdniem29grudnia2017roku.
Paweł ZiembaPrezes Zarządu
Witold CzechowskiCzłonek Zarządu
11
Załącznik nr 2 do Regulaminu Programu „Top Service”
(ZA2- TOP-170320)§ 1
Niniejszy dokument został przygotowany przez Vienna Life TU na Życie S.A. Vienna Insurance Group na podstawie Statutu ALTUS Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Multi Strategia i ma charakter informacyjny służący przedsta-wieniu najważniejszych informacji związanych z polityką inwestycyjną Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego stanowiącego aktywo Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego VL Multi Strategia.
§ 2Ważne Definicje
1) Aktywa Funduszu–oznaczatomienieFunduszuobejmująceśrodkiztytułuwpłatUczestnika,środkipieniężne,prawanabyteprzezFunduszorazpożytkiztychpraw,
2) Certyfikaty, Certyfikaty Inwestycyjne–oznaczatocertyfikatyinwestycyjneemitowaneprzezFundusz,któreniesąoferowane w drodze oferty publicznej ani dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, ani wprowadzone do alterna-tywnego systemu obrotu w rozumieniu Ustawy,
3) Dzień Wyceny–oznaczatokażdydzień,wktórymdokonywanajestwycenaAktywówFunduszu,ustalenieWartościAktywówNettoorazustalenieWartościCertyfikatu,
4) Instrumenty Pochodne–oznaczatoprawamajątkowe,którychcenarynkowazależybezpośredniolubpośrednioodcenylubwartościpapierówwartościowych,októrychmowawart.3pkt1lit.a)UstawyoObrocieInstrumentamiFinansowymi,orazinneprawamajątkowe,którychcenarynkowabezpośredniolubpośredniozależyodkształtowaniasięcenyrynkowejwalutobcychlubodzmianywysokościstópprocentowych,
5) Instrumenty Rynku Pieniężnego–oznaczatoinstrumentyrynkupieniężnegowrozumieniuUstawy,6) Instytucja Kredytowa–oznaczatoinstytucjękredytową,októrejmowawart.4ust.1pkt17ustawyzdnia29sierpnia
1997r.–Prawobankowe(tj.Dz.U.z2012r.,poz.1376zpóźn.zm.)7) Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne-oznaczatoInstrumentyPochodne,któresąprzedmiotemobrotupoza
rynkiemzorganizowanym,aichtreśćjestlubmożebyćprzedmiotemnegocjacjimiędzystronami,8) Towarowe Instrumenty Pochodne–oznaczatoprawamajątkowe,którychcenazależybezpośredniolubpośredniood
wartościoznaczonychcodogatunkurzeczy,określonychrodzajówenergii,miernikówilimitówwielkościprodukcjilubemisjizanieczyszczeń,dopuszczonedoobrotunagiełdachtowarowych,
9) Towarzystwo–oznaczatoALTUSTowarzystwoFunduszyInwestycyjnychSpółkaAkcyjnazsiedzibąwWarszawie,podadresemul.Pankiewicza3,00-696Warszawa,
10)Ustawa–oznaczatoustawęzdnia27maja2004r.ofunduszachinwestycyjnychizarządzaniualternatywnymifunduszamiinwestycyjnymi(tj.Dz.U.z2014r.,poz.157zpóźn.zm.),
11) Ustawa o Obrocie Instrumentami Finansowymi–oznaczaustawęzdnia29lipca2005r.oobrocieinstrumentamifinansowymi(tj.Dz.U.z2014,poz.94zpóźn.zm.),
12) Wartość Aktywów Netto–oznaczatoustalonąwdanymDniuWycenywartośćAktywówFunduszupomniejszonąowartośćzobowiązańFunduszu,
13) Zgromadzenie Inwestorów–oznaczatoorganFunduszu,działającynapodstawieUstawyiStatutu.Cel inwestycyjny Funduszu
Artykuł 14 Statutu1. CeleminwestycyjnymFunduszujestwzrostwartościAktywówFunduszuwwynikuwzrostuwartościlokat.Realizująccel
inwestycyjny,Funduszdokonujelokatprzedewszystkimwjednostkiuczestnictwaorazcertyfikatyinwestycyjnefunduszyinwestycyjnych,wtymzarządzanychprzezTowarzystwo.
2. Funduszniegwarantujeosiągnięciaceluinwestycyjnegookreślonegowust.1,aWartośćAktywówNettoFunduszumożecechowaćsiędużązmiennościązewzględunaskładportfelainwestycyjnegoistosowanetechnikizarządzaniatymportfelem.
Dopuszczalne kategorie lokat FunduszuArtykuł 15 Statutu1. AktywaFunduszumogąbyćlokowanewyłączniew:
1) papierywartościowe,2) udziaływspółkachzograniczonąodpowiedzialnością,3) InstrumentyRynkuPieniężnego,4) certyfikatyinwestycyjnefunduszyinwestycyjnychzamkniętych,wtymzarządzanychprzezTowarzystwo,
12
5) jednostkiuczestnictwafunduszyinwestycyjnych,wtymzarządzanychprzezTowarzystwo,6) tytułyuczestnictwaemitowaneprzezinstytucjewspólnegoinwestowaniamającesiedzibęzagranicą,7)waluty,8) InstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne,9) TowaroweInstrumentyPochodne,-podwarunkiem,żesązbywalne.
2. FunduszmożelokowaćAktywaFunduszuwdepozytywbankachkrajowych,bankachzagranicznychlubInstytucjachKredytowych.
3. Wprzypadkupodjęciazamiarudokonanialokaty,októrejmowawust.1,Towarzystwoprzedpodjęciemdecyzjiinwestycyjnejmożezlecićwykonanieanalizyekonomiczno-prawnejprzedmiotuinwestycji(duediligence),wtymtakżewycenyaktywówstanowiącychpotencjalnyprzedmiotlokaty,podmiotowiwyspecjalizowanemuwtymzakresie.
4. Funduszmożedokonywaćkrótkiejsprzedażywrozumieniuart.107ust.1pkt2Ustawy.Kryteria doboru lokat Funduszu
Artykuł 16 Statutu1. AktywaFunduszubędąlokowanegłówniew:
1) dłużnepapierywartościowe;2) jednostki uczestnictwa oraz certyfikaty inwestycyjne funduszy inwestycyjnych, w tym certyfikaty inwestycyjne i jednostki uczestnictwafunduszyinwestycyjnychzarządzanychprzezTowarzystwo;
3) InstrumentyRynkuPieniężnego.2. DecyzjedotyczącedoborulokatorazudziałuposzczególnychlokatwAktywachpodejmowanebędąprzedewszystkim
zuwzględnieniemdążeniadoosiągnięciadodatniejstopyzwrotuzarównowprzypadkupozytywnej,jakinegatywnejkoniunktury na polskim rynku finansowym, w tym przede wszystkim na rynku obligacji.
3. GłównekryteriadoboruinstrumentówdłużnychdoportfelaFunduszuto:1) bieżącaiprognozowanarentownośćinstrumentówdłużnych,wierzytelnościpieniężnych,2) prognozyFunduszucodokształtowaniasięwprzyszłościrynkowychstópprocentowych,3) analiza sytuacji makroekonomicznej,4) płynnośćinwestycjirozumianajakomożliwośćszybkiegowycofaniasięztakiejinwestycjiimożliwośćszybkiejzamianytakiejinwestycjinaśrodkipieniężne,
5) ocena ryzyka walutowego w przypadku lokat w waluty obce lub lokat denominowanych w walutach obcych, 6) ryzykospecyficznelokatyorazwpływnaryzykocałkowiteportfelainwestycyjnegoFunduszu.
4. Kryteriumdoborulokat,októrychmowawust.1pkt.2)doportfelainwestycyjnegoFunduszujestmaksymalizacjazwrotuzlokatFunduszu.ZarządzającyFunduszembraćbędąpoduwagęm.in.bieżąceihistorycznewynikiinwestycyjnefunduszu,zgodnośćzestrategiąiceleminwestycyjnymFunduszu,atrakcyjnośćidługoterminoweprognozyrozwojurynkówibranż,wktóreinwestujefunduszorazspodziewanestopyzwrotuorazryzykazwiązanezjegodziałalnością.
5. Pozakryteriamidoborulokat,októrychmowapowyżej,podstawowymkryteriumjestuzyskiwaniemożliwiewysokiejstopyzwrotuprzyjednoczesnymminimalizowaniuryzykazwiązanegozniewypłacalnościąemitenta,ryzykazmiennościstópprocentowychiryzykaograniczonejpłynności.Ponadto,branesąpoduwagęnastępującekryteria:a) dlalokatwdłużnepapierywartościoweiInstrumentyRynkuPieniężnegoemitowaneprzezprzedsiębiorstwa:stopazwrotu,ryzykoemitenta,płynność,terminwykupu,bieżąceiprzyszłekształtowaniesięstópprocentowychorazinflacji,
b) obligacjezamiennenaakcje:rentownośćobligacji,parytetiwarunkiwymianynaakcje,płynnośćobligacji,c) obligacjezagraniczne:ratingkraju,rentownośćobligacji,perspektywykształtowaniasięstópprocentowychorazinflacji.
6. Głównekryteriadoborudoportfeladepozytówto:a) oprocentowanie depozytów, b) wiarygodnośćbanku,c) płynność.
7. Podstawowymkryteriumuwzględnianymwdecyzjachinwestycyjnychwodniesieniudorodzajówlokatinnychniżwymienionewust.1jestpotrzebazapewnieniaodpowiedniejpłynnościFunduszu.Decyzjeinwestycyjnedotyczącetejczęściportfelabędąrównieżuwzględniałyporównaniedochodowościlokat,bieżącyioczekiwanypoziomstópprocentowych,obecnąioczekiwanąinflację,ryzykowalutoweorazryzykokontrahenta.
8. GłównymkryteriumdoboruwalutobcychprzezFunduszjestzapewnieniemożliwościwywiązaniasięprzezFunduszzzobowiązańwyrażonychwwalutachobcych.
9. Podstawowymkryteriumdoboruudziałowychpapierówwartościowychorazudziałówwspółkachzograniczonąodpo-wiedzialnościądoportfelalokatjestanalizafundamentalna.Ponadto,branebędąpoduwagęnastępującekryteria:a) osiąganeprzezspółkębieżącewynikifinansoweorazperspektywynaprzyszłość,
13
b) sytuacjabieżącaiperspektywybranży,wktórejdziałaspółka,c) analizadostępnychinformacjiokwalifikacjachidoświadczeniuzawodowymkadryzarządzającejemitentainstrumentówudziałowych,
d) prowadzonaprzezspółkępolitykadywidend,e) płynność,f) ocenabieżącegoiprzewidywanegostosunkupopytudoichpodaży,g) bieżącaioczekiwanadynamikazmiankursów,h) poziomwycenyinnychalternatywnychlokatFunduszu.
Instrumenty Pochodne Artykuł 17 Statutu1. FunduszbędziezawierałumowymającezaprzedmiotnastępująceInstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowane
InstrumentyPochodne:a) notowanenarynkuregulowanymkontraktyterminowenauznaneindeksygiełdowe,októrychmowawRozporządzeniuwSprawieInstrumentówPochodnych,
b) notowane na rynku regulowanym kontrakty terminowe na akcje,c) notowane na rynku regulowanym kontrakty terminowe na obligacje,d) kontrakty zamiany stopy procentowej (interest rate swap),e) kontraktyterminowenastopęprocentową(forwardrateagreement),f) kontrakty zamiany walut (currency swap),g) opcje na stopy procentowe (interest rate option),h) opcje na waluty (currency option),i) opcje,którychbazęstanowiąpapierywartościowelubInstrumentyRynkuPieniężnego.
2. FunduszbędziedokonywałlokatwTowaroweInstrumentyPochodnemającezaprzedmiotkontraktyterminowenametale,surowce energetyczne i towary rolne.
3. ZnabywaniemInstrumentówPochodnych,wtymrównieżNiewystandaryzowanychInstrumentówPochodnych,związanesąwszczególnościnastępująceryzyka:a) ryzykorynkowe,tj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszstratywynikającejzwahańwartościrynkowychpozycjiwchodzącychwskładAktywówFunduszunaskutekfluktuacjizmiennychrynkowych,takichjakstopyprocentowe,kursywalutowe,cenyakcjilubzdolnośćkredytowaemitenta,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszobliczasumęwartościwszystkichkwotzaangażowaniawInstrumentyPochodne,pouwzględnieniutechnikredukcjicałkowitejekspozycjiwsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1Ustawy,oileTowarzystwodopuszczastosowanietakichtechnik;
b) ryzyko niedopasowania wyceny Instrumentu Pochodnego do wyceny bazy Instrumentu Pochodnego, przy czym w celu pomiarutegoryzykaFunduszdokonujepomiaruzmiennościbazyInstrumentuPochodnego;
c) ryzykorozliczeniatransakcji–tj.ryzykozwiązanezmożliwościąwystępowaniabłędówlubopóźnieńwrozliczeniachtransakcjimającychzaprzedmiotInstrumentyPochodne,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszdokonujepomiaruilościbłędnierozliczonychtransakcjiwstosunkudocałkowitejilościtransakcjinadanymInstrumenciePochodnym;
d) ryzykokontrahenta,tj.wartośćustalonegoprzezFunduszniezrealizowanegozyskunatransakcjach,którychprzed-miotemsąInstrumentyPochodne,bezuwzględnianiaopłatiświadczeńponoszonychprzezFunduszprzyzawarciutransakcji,wszczególnościpremiizapłaconejprzyzakupieopcji,przyczymwartośćryzykakontrahentastanowiwartośćustalonegoprzezFunduszniezrealizowanegozyskunatransakcjachztymkontrahentem,którychprzedmiotemsąNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne;
e) ryzykopłynności,tj.ryzykobrakumożliwości–wodpowiedniokrótkimokresieczasu–sprzedaży,likwidacjilubzamknięciapozycjinaInstrumentachPochodnychbezznaczącegonegatywnegowpływunaWartośćAktywówNettoFunduszu,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszwodniesieniudoInstrumentówPochodnychdokonujepomiarustosunkuwielkościpozycjiwdanymInstrumenciePochodnymdośrednichdziennychobrotówrynkowychnatymInstrumencie,awprzypadkuNiewystandaryzowanychInstrumentówPochodnychryzykopłynnościbędziemierzonepoprzezanalizęumówwzakresiemożliwościrealizacjitransakcjizamykającejprzedterminemrealizacjitransakcjiwskazanymwumowiedotyczącejNiewystandaryzowanegoInstrumentuPochodnego;
f) ryzykomodelu,tj.ryzyko,wystąpieniaróżnicypomiędzywycenąrynkowąawycenąteoretycznąopartąnaprawidłowoskonstruowanymmodelu,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszbędziemonitorowałróżnicewycenywedługmodeludorzeczywistejcenyzamknięcia;
g) ryzykooperacyjnetj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszstratywynikającejznieodpowiednichprocesówwewnętrznychinieprawidłowościdotyczącychsystemówtowarzystwa,zasobówludzkichlubwynikającejzezdarzeńzewnętrznych,obejmująceryzykoprawneidokumentacyjneorazryzykowynikającezestosowanychwimieniuFunduszuprocedur
14
zawieraniatransakcji,rozliczaniaiwyceny,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszdokonujepomiaruilościzdarzeńzwiązanychzwystąpieniemdanegoryzykawokreślonymprzedzialeczasowym;
h) ryzykozwiązanezinstrumentamibazowymi,tj.ryzykozwiązanezmożliwościąniekorzystnegokształtowaniasięwartości(cen)instrumentówbazowych,przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszokreślawartośćpozycjiwbazieInstrumentówPochodnychwsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1Ustawy;
i) ryzykodźwignifinansowej,tj.ryzyko,żewprzypadkunietrafnychdecyzjiinwestycyjnychstosowanieInstrumentówPochodnychmożeprowadzićdozwielokrotnieniastratwporównaniudopozostałychlokatFunduszu,przyczymwcelupomiaruryzykadźwignifinansowejFunduszobliczasumęwartościwszystkichkwotzaangażowaniawInstrumentyPochodnewsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1Ustawyorazuwzględniająprzystosowaniu limitów inwestycyjnych.
4. ZnabywaniemTowarowychInstrumentówPochodnychzwiązanesąnastępującegłównerodzajeryzyka:a) ryzykorynkowe,tj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszstratywynikającejzwahańwartościrynkowychpozycjiwchodzącychwskładAktywówFunduszunaskutekfluktuacjizmiennychrynkowych,takichjak:metale,surowceenergetyczneitowaryrolne;wcelupomiaruryzykarynkowegoFunduszobliczasumęwartościwszystkichkwotzaangażowaniawTowaroweInstrumentyPochodnewsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1Ustawy;
b) ryzykodźwignifinansowej,tj.ryzyko,żewprzypadkunietrafnychdecyzjiinwestycyjnychinwestowaniewTowaroweInstrumentyPochodnemożeprowadzićdozwielokrotnieniastratwporównaniudopozostałychlokatFunduszu;wcelupomiaruryzykadźwignifinansowejFunduszwyznaczawartośćbezwzględnychpozycjiwTowarowychInstrumentachPochodnychwsposóbokreślonywprzepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1Ustawy;
c) ryzykopłynności,tj.ryzykobrakumożliwości–wodpowiedniokrótkimokresieczasu–sprzedaży,likwidacjilubzamknięciapozycjinaTowarowychInstrumentachPochodnychbezznaczącegonegatywnegowpływunaWartośćAktywówNettoFunduszu;przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszdokonujeocenystosunkuwielkościplanowanejpozycjiwdanymTowarowymInstrumenciePochodnymdośrednichdziennychobrotówrynkowychnatyminstrumencie,przyuwzględnieniudostępnościodpowiednichinformacji;
d) ryzykooperacyjnetj.ryzykoponiesieniaprzezFunduszstratywynikającejznieodpowiednichprocesówwewnętrznychinieprawidłowościdotyczącychsystemówtowarzystwa,zasobówludzkichlubwynikającejzezdarzeńzewnętrznych,obejmująceryzykoprawneidokumentacyjneorazryzykowynikającezestosowanychwimieniuFunduszuprocedurzawieraniatransakcji,rozliczaniaiwyceny;przyczymwcelupomiarutegoryzykaFunduszdokonujepomiaruparametrówzdarzeńzwiązanychzwystąpieniemdanegoryzykawokreślonymprzedzialeczasowym,wtymwszczególnościliczbyzdarzeńorazichwielkości.
5. Wceluograniczeniaryzykwymienionychwust.3i4FunduszbędziezawierałumowymającezaprzedmiotInstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne,nawarunkachokreślonychwRozporządzeniuwSprawieInstrumentówPochodnych,wyłączniezzachowaniemnastępującychwarunkówizasad:a) instrumentami bazowymi dla Instrumentów Pochodnych, w tym Niewystandaryzowanych Instrumentów Pochodnych wchodzącychwskładportfelainwestycyjnegoFunduszumogąbyćwyłącznie:akcje,uznaneindeksygiełdowe,dłużnepapierywartościowelubInstrumentyRynkuPieniężnego,kursywalutorazstopyprocentowe.InstrumentamibazowymidlaTowarowychInstrumentówPochodnych,wchodzącychwskładportfelainwestycyjnegoFunduszumogąbyć:metale,surowceenergetyczneitowaryrolne;
b) FunduszbędziedokonywałlokatwInstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodneorazTowaroweInstrumentyPochodne,wcelurealizacjipolitykiinwestycyjnejFunduszu,toznaczy:wceluzabezpieczeniaportfelainwestycyjnegoFunduszuprzedspadkiemwartościposzczególnychjegoskładnikóworazwprzypadkuniedostatecznejdlarealizowaniapolitykiinwestycyjnejpłynnościinstrumentówbazowych;
c) łącznaekspozycjanainstrumentachbazowychuzyskanapoprzezbezpośrednielokowaniewteinstrumentyorazpoprzezzajęciepozycjinaInstrumentachPochodnych,wtymNiewystandaryzowanychInstrumentachPochodnychorazTowarowychInstrumentówPochodnych,niebędzieprzekraczaćzgodnegozprawemiStatutempoziomuekspozycjidotyczącegotychinstrumentówbazowych;
d) wprzypadkunabywaniaNiewystandaryzowanychInstrumentówPochodnych:i. transakcjemogąbyćdokonywanewyłączniezinstytucjamikredytowymilubzinnymipodmiotamipodlegającyminadzorowiwłaściwegoorganunadrynkiemfinansowym,zgodniezkryteriamiokreślonymiprawemwspólnotowym,lubzpodmiotamipodlegającymiistosującymisiędozasad,któresąconajmniejtakrygorystyczne,jakokreśloneprawemwspólnotowym;
ii. Funduszniemożezawieraćzdanympodmiotemkolejnychtransakcjizwiększającychryzykokontrahenta,jeżeliwartośćryzykakontrahentadlategopodmiotu–wyznaczanajakowartośćustalonegoprzezFunduszniezrealizo-wanegozyskunatransakcjachztymkontrahentem,którychprzedmiotemsąNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne–przekracza10%(dziesięćprocent)wartościAktywówFunduszu,ajeżelikontrahentemjestinstytucjakredytowa,bankkrajowylubbankzagraniczny–jeżeliprzekracza20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu;
iii.łącznawartośćryzykakontrahentawynikającaztransakcji,którychprzedmiotemsąNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne,zawartychzewszystkimipodmiotami,niemożeprzekroczyć20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu;
15
iv.wartośćryzykakontrahentawynikającazjednejtransakcji,którejprzedmiotemsąNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodnewodniesieniudojednegokontrahentaniemożeprzekroczyć10%(dziesięćprocent)wartościAktywówFunduszu,ajeżelikontrahentemjestinstytucjakredytowa,bankkrajowylubbankzagranicznyniemożeprzekroczyć20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu;
v. danyNiewystandaryzowanyInstrumentPochodnypowinienbyćkwotowanyzconajmniejmiesięcznączęstotliwością,przyczymróżnicapomiędzykwotowanącenąkupnaikwotowanącenąsprzedażyniemożeprzekraczać5%(pięciuprocent)wartościnominalnejNiewystandaryzowanegoInstrumentuPochodnegozDniaWyceny.
e) FunduszbędziedokonywałlokatwInstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne,wcelurealizacjipolitykiinwestycyjnejFunduszu,toznaczy:i. wprzypadkunabyciaprzezFunduszobligacjiooprocentowaniustałym–wcelumodyfikacjiichoprocentowaniana
zmienne, ii. wprzypadkunabyciainstrumentówfinansowychdenominowanychwwalutachobcych–wceluwyeliminowania
ryzyka kursowego, iii.wceluograniczeniaryzykastopyprocentowejcharakteryzującegoportfelinwestycyjnyFunduszupoprzezzmniejszeniewrażliwościwartościtegoportfelanazmianyrynkowegopoziomustópprocentowych,
iv.wceluzabezpieczeniastopyprocentowej,wedługktórejbędąrealizowaneprzyszłelokatyFunduszu,wprzypadkuwysokiegoprawdopodobieństwadokonaniaprzezFunduszlokatyorazpodwarunkiem,żeplanowanytermindokonanialokatynieprzekracza3miesięcy.
f) FunduszbędziedokonywałlokatwTowaroweInstrumentyPochodnewcelurealizacjipolitykiinwestycyjnejFunduszu,toznaczy:i. wceluzwiększeniastopyzwrotuFunduszu,wramachlimitówinwestycyjnychokreślonychwUstawie,RozporządzeniuwSprawieInstrumentówPochodnych,przepisachwydanychnapodstawieart.48apkt1UstawyiStatucie,poprzezuzyskanieodpowiedniejekspozycjiportfelaFunduszunarynkutowarowym,zgodniezaktualnymioczekiwaniamiFunduszu,
ii. wprzypadkujednoczesnegonabyciaisprzedażyprzezFunduszbędącychTowarowymiInstrumentamiPochodnymikontraktówterminowychnaokreślonemetale,surowceenergetyczne,towaryrolne(transakcjetypuspread)–wceluzwiększeniastopyzwrotuFunduszu,wramachlimitówinwestycyjnychokreślonychwUstawieiStatucie,poprzezuzyskanieodpowiedniejekspozycjiportfelaFunduszunazmianyróżnicycenokreślonejparyTowarowychInstrumentówPochodnych,zgodniezaktualnymioczekiwaniamiFunduszu.
6. MaksymalnezaangażowanieFunduszuwInstrumentyPochodne,wtymNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodneorazTowaroweInstrumentyPochodne,wyznaczasięzzastosowaniemmetodyprzyjętejdoobliczeniacałkowitejekspozycjiFunduszu,zgodniezprzepisamiwydanyminapodstawieart.48apkt1Ustawy.
7. OkreśloneprzezcałkowitąekspozycjęFunduszumaksymalnezaangażowanieFunduszuwInstrumentyPochodneniemożewżadnymmomencieprzekraczaćlimitówokreślonychwRozporządzeniuwSprawieInstrumentówPochodnych.
8. Przystosowaniulimitówinwestycyjnych,októrychmowawart.18,FunduszuwzględniakwotęzaangażowaniawInstrumentyPochodnenawarunkachokreślonychwRozporządzeniuwSprawieInstrumentówPochodnych.
9. JeżelipapierwartościowylubInstrumentRynkuPieniężnegozawierawbudowanyInstrumentPochodny,wartośćwbudowanegoInstrumentuPochodnegouwzględniasięprzystosowaniuprzezFunduszlimitówinwestycyjnych.
Zasady dywersyfikacji lokat Funduszu i ograniczenia inwestycyjne Artykuł18Statutu1. Zzastrzeżeniemust.2,papierywartościowelubInstrumentyRynkuPieniężnegowyemitowaneprzezjedenpodmiot,atakże
udziaływtympodmiocieiwierzytelnościwobectegopodmiotuorazwartośćryzykakontrahentawynikającaztransakcji,którychprzedmiotemsąNiewystandaryzowaneInstrumentyPochodne,zawartychztympodmiotemniemogąstanowićłączniewięcejniż20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu.
2. Ograniczenia,októrymmowawust.1,niestosujesiędopapierówwartościowychemitowanych,gwarantowanychlubporęczanychprzezSkarbPaństwa,NarodowyBankPolski,państwanależącedoOECDalbomiędzynarodoweinstytucjefinansowe,którychczłonkiemjestRzeczpospolitaPolskalubconajmniejjednozpaństwnależącychdoOECD.
3. Depozytywjednymbankukrajowym,bankuzagranicznymlubInstytucjiKredytowejniemogąstanowićwięcejniż20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu.
4. Walutaobcajednegopaństwa,anieuro,niemożestanowićwięcejniż20%(dwadzieściaprocent)wartościAktywówFunduszu.
5. Do100%(stoprocent)AktywówFunduszustanowićmogąłączniejednostkiuczestnictwaorazcertyfikatyinwestycyjnefunduszyinwestycyjnych,wtymfunduszyzarządzanychprzezTowarzystwo.
6. Niemniejniż30%(trzydzieściprocent)AktywówFunduszustanowićmogąłącznietytułyuczestnictwaemitowaneprzezjednąinstytucjęwspólnegoinwestowania,jednostkiuczestnictwaorazcertyfikatyinwestycyjnefunduszyinwestycyjnych(wtymfunduszyzarządzanychprzezTowarzystwo)którychwykup,umorzenielubodkupprzypadanierzadziejniżwodstępachjednomiesięcznych.
16
7. Niewięcejniż70%(siedemdziesiątprocent)AktywówFunduszustanowićmogąłącznietytułyuczestnictwaemitowaneprzezjednąinstytucjęwspólnegoinwestowania,jednostkiuczestnictwaorazcertyfikatyinwestycyjnefunduszyinwe-stycyjnych(wtymfunduszyzarządzanychprzezTowarzystwo)którychwykup,umorzenielubodkupprzypadarzadziejniżwodstępachjednomiesięcznych.
8. Jednostkiuczestnictwalubcertyfikatyinwestycyjnejednegofunduszuinwestycyjnegolubtytułyuczestnictwaemitowaneprzezjednąinstytucjęwspólnegoinwestowania,mającąsiedzibęzagranicąniemogąstanowićwięcejniż50%(pięćdziesiątprocent)AktywówFunduszu.
9. Certyfikatyinwestycyjneinnegofunduszuinwestycyjnegozamkniętego,zarządzanegoprzezTowarzystwo,niemogąstanowićwięcejniż20%wartościAktywówFunduszu.
10.Funduszmożezaciągać,wyłączniewbankachkrajowych,bankachzagranicznychlubInstytucjachKredytowych,pożyczkiikredytyołącznejwysokościnieprzekraczającej25%WartościAktywówNettoFunduszuwchwilizawarciaumowypożyczkilubkredytu.
11.Niewięcejniż30%(trzydzieściprocent)AktywówFunduszustanowićmogąłącznielistyzastawne,certyfikatydepozytowe,depozytybankowe,dłużnepapierywartościoweiInstrumentyRynkuPieniężnegoemitowaneprzezprzedsiębiorstwa,atakżeakcjeiobligacjezamiennenaakcje.
12.Listyzastawnewyemitowaneprzezjedenbankhipotecznyniemogąstanowićwięcejniż25%wartościaktywówfunduszu.13.FunduszzobowiązanyjestdostosowaćstrukturęportfelainwestycyjnegodowymagańokreślonychwUstawieoraz
Statuciewterminie12miesięcyoddniarejestracjiFunduszu.14.FunduszmożezAktywówFunduszuudzielaćpożyczekpieniężnychdowysokości50%(pięćdziesięciuprocent)wartości
AktywówFunduszu.Wysokośćpożyczkiudzielonejjednemupodmiotowiniemożeprzekroczyć20%(dwudziestuprocent)wartościAktywówFunduszu.Funduszudzielipożyczkijeżelispełnionezostanąponiższeprzesłanki:1) pożyczkobiorcąjestspółka,którejakcjelubudziałystanowiąskładnikAktywówFunduszu;2) Funduszdokonabadaniazdolnościpożyczkobiorcywzakresiezdolnościdoobsługiispłatyzobowiązańiuznajezawystarczające;
3) pożyczkobiorcabędziezobowiązanydowykorzystaniapożyczkiwyłącznienaokreślonywumowiepożyczkicel;4) pożyczkobiorcaustanowinarzeczFunduszuconajmniejjednozwymienionychponiżejzabezpieczeń:a) hipotekananieruchomościlubprawoużytkowaniawieczystegonieruchomości,b) zastaw lub zastaw rejestrowy,c) zabezpieczeniefinansowewrozumieniuprzepisówustawyzdnia2kwietnia2004rokuoniektórychzabezpieczeniach
finansowych,d) cesjawierzytelności,wtymwierzytelnościprzyszłych,e) przewłaszczenienazabezpieczenieprawmajątkowych,f) gwarancjalubporęczenieosobytrzeciej,g) wekselwłasnyinblancowrazzdeklaracjąwekslowązwystawieniapożyczkobiorcy,h) blokadapapierówwartościowych.
15.Funduszmożeudzielaćporęczeńlubgwarancjizazobowiązania.Wysokośćporęczenialubgwarancjizazobowiązaniajednegopodmiotuniemożeprzekroczyć20%(dwudziestuprocent)wartościAktywówFunduszu.Funduszudzieliporęczenialubgwarancji,jeżelispełnionezostanąnastępująceprzesłanki:1) beneficjentporęczenialubgwarancjijestspółką,którejakcjelubudziałystanowiąskładnikAktywówFunduszu;2) Funduszdokonabadaniazdolnościbeneficjentaporęczenialubgwarancjiwzakresiezdolnościdoobsługiispłatyzobowiązańiuznajezawystarczające;
3) beneficjentustanowinarzeczFunduszuconajmniejjednozzabezpieczeńwskazanychwust.10pkt4)powyżej.16.Minimalnawartośćzabezpieczeńustanowionychprzezpotencjalnychpożyczkobiorcówlubbeneficjentówniebędzie
niższaniż25%(dwadzieściapięćprocent)wartościpożyczkilubzobowiązaniaFunduszuwynikającegozporęczenialubgwarancji.
17.Spłatapożyczek,októrychmowawust.14powyżejbędzienastępowaławratach.Umowapożyczkiokreślikażdorazowowysokośćoprocentowaniaiwarunkispłatypożyczki,wszczególności:1) harmonogramspłat;2)wysokośćratlubsposóbichobliczenia;3) okreskarencjiwspłacieratpożyczki;4)możliwośćokresowegozawieszeniaspłat.
18.Funduszmożedokonywaćemisjiobligacjiwwysokościnieprzekraczającej15%(piętnaścieprocent)WartościAktywówNettoFunduszunadzieńpoprzedzającydzieńpodjęciaprzezZgromadzenieInwestorówuchwałyoemisjiobligacji.
19.WprzypadkuwyemitowaniaprzezFunduszobligacji,łącznawartośćpożyczek,kredytóworazemisjiobligacjiniemożeprzekraczać25%(dwadzieściapięćprocent)WartościAktywówNettoFunduszu.
17
§ 3NiniejszyzałącznikzostałzatwierdzonyUchwałąNr59/2017ZarząduViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsuranceGroupzdnia20marca2017rokuiwchodziwżyciezdniem20marca2017roku.
Paweł ZiembaPrezes Zarządu
Witold CzechowskiCzłonek Zarządu
18
Załącznik nr 3 do Regulaminu Programu „Top Service”
(ZA3- TOP-171229)
Określający warunki aktywacji Programu Top Service dla Umów zawartych w Wariancie Inwestycyjnym Zamkniętym, w ramach których środki zapisane są w postaci Jednostek Funduszu, których wycena jest dokonywana raz w miesiącu.
§ 11. ProgramdostępnyjestdlaUmówzawartychwWariancieInwestycyjnymZamkniętym,wramachśrodkizapisanesąna
RachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszy,którychwycenajestdokonywanarazwmiesiącu.WtakichprzypadkachzłożeniewnioskuoaktywacjęProgramujestrównoznacznezezłożeniemwnioskuUbezpieczającegooprzekształcenieUmowywWariantOtwarty/WariantInwestycyjnyOtwarty.
2. TerminyodpisaniaizapisaniaJednostekFunduszydlaUmów,októrychmowawust.1,wramachktórychśrodkizapisanesąnaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszy,którychwycenajestdokonywanarazwmiesiącu,innychniżUFKVLAkcjiSpółekGlobalnychorazUFKVLUniAbsoluteReturnAkcyjny,uzależnionesąodterminuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopService:1)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod1.do17.dniadanegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącuotrzymaniawnioskuaktywację,
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
2)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod18.dniadanegomiesiącakalenda-rzowegodotegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącunastępującympomiesiącuotrzymaniawnioskuoaktywację,
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwtrzecimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
3. TerminyodpisaniaizapisaniaJednostekFunduszydlaUmów,wramachktórychśrodkizapisanesąnaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuVLUniAbsoluteReturnAkcyjny,uzależnionesąodterminuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopService:1)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod1.do8.dniadanegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącuotrzymaniawnioskuaktywację,
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
2)wprzypadkuzłożeniawnioskuoaktywacjęProgramuTopServicewokresieod9.dniadanegomiesiącakalendarzowegodotegomiesiącakalendarzowego:a) odpisanieJednostekFunduszuzRachunkuJednostekFunduszynastąpiwedługCenyJednostkiFunduszuzDniaWycenydokonanejwmiesiącunastępującympomiesiącuotrzymaniawnioskuoaktywację,
b) zapisanieśrodkównaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuUFKVLMultiStrategianastąpiwtrzecimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,przyzastosowaniuCenyEmisyjnejwłaściwejdlaemisjiFunduszuInwestycyjnegoZamkniętegoaktualnejwdrugimmiesiącunastępującympomiesiącuzłożeniawnioskuoaktywację,podwarunkiemzrealizowaniatransakcjizakupuCertyfikatówFunduszuInwestycyjnegoZamkniętego.
4. TerminyodpisaniaizapisaniaJednostekFunduszydlaUmów,októrychmowawust.1,wramachktórychśrodkizapisanesąnaRachunkuJednostekFunduszywpostaciJednostekFunduszuVLAkcjiSpółekGlobalnychokreślonezostaływ§3ust.7RegulaminuProgramuTopService.
19
5. WpozostałymzakresiezastosowaniemająpostanowieniaRegulaminuProgramuTopService.
§ 2NiniejszyzałącznikzostałzatwierdzonyUchwałąZarząduViennaLifeTUnaŻycieS.A.ViennaInsuranceGroupNr398/2017zdnia21grudnia2017rokuiwchodziwżyciezdniem29grudnia2017roku.
Paweł ZiembaPrezes Zarządu
Witold CzechowskiCzłonek Zarządu
