Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

20
Grupa SYNEKTIK aktualna sytuacja i strategia rozwoju Warszawa, styczeń 2013 SYNEKTIK S.A. RAZEM BUDUJEMY JAKOŚĆ W RADIOLOGII

Transcript of Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Page 1: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Grupa SYNEKTIK aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Warszawa, styczeń 2013

SYNEKTIK S.A.

RAZEM BUDUJEMY JAKOŚĆ W RADIOLOGII

Page 2: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

BODŹCE

Dotychczasowe doświadczenie założycieli Spółki

Upowszechnienie technologii cyfrowych

Nowelizacja prawa atomowego - normy EU

Normy jakości

Umocnienie pozycji rynkowej

Dywersyfikacja przychodów

Rozwój Medycyny Nuklearnej

Rosnące zapotrzebowanie na technologie medyczne

2002

2003

2004

2006

2006 - 2008

2009

2010

2011

EFEKTY

Powstanie Spółki, rozpoczęcie działalności w zakresie usług serwisowych

Poszerzenie działalności o rozwiązania informatyczne

Powstanie Laboratorium Badawczego

Uzyskanie certyfikatu Akredytacji PCA przez Laboratorium Badawcze

Rozwój działalności usługowej

Utworzenie działu handlowego i budowa sieci sprzedaży

Produkcja radiofarmaceutyków

Poszerzenie oferty handlowej i usługowej

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

10-letnia historia Spółki wskazuje na ciągłość decyzji strategicznych i wybór najbardziej perspektywicznych sektorów rynku ochrony zdrowia (radiologia i medycyna nuklearna) potwierdzonych wzrostem przychodów.

LATA

HISTORIA SPÓŁKI

Strona 2

Page 3: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Radiofarmaceutyki

Iason Sp. z o.o w 100% kontrolowana

przez Synektik

MCMI Sp. z o.o. podmiot współzależny

Grupa Kapitałowa Synektik zbudowana na bazie solidnych fundamentów – różnorodnych obszarów działalności

Rozwiązania IT Laboratorium

Sprzedaż &

Weterynaria

Serwis

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

MODEL BIZNESOWY

Strona 3

Page 4: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Serwis urządzeń medycznych oraz rozwiązań informatycznych:

gwarancyjny i pogwarancyjny

przeglądy okresowe

instalacja i deinstalacja aparatury medycznej

maintenance rozwiązań ArPACS

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Model biznesowy Spółki charakteryzuje się kompleksowością oferty, dywersyfikacją strumieni przychodów oraz wysoką jakością potwierdzoną licznymi certyfikatami.

MODEL BIZNESOWY

Serwis

w 000 zł

Przychód

Udział

2010

4 116

2009

3 753

2011

3 821

Dynamika10% -7%

2%

15,0% 13,0% 9,0%

Produkcja i wdrażanie rozwiązań informatycznych przeznaczonych dla placówek medycznych:

rozwiązania PACS

rozwiązania RIS

rozwiązania HIS

Rozwiązania IT

Laboratorium Badawcze Aparatury do Medycznej Diagnostyki Obrazowej:

testy podstawowe

testy specjalistyczne

testy akceptacyjne

Laboratorium

w 000 zł

Przychód

Udział

2010

4 964

2009

2 627

2011

10 776

Dynamika89% 117%

310%

11,0% 16,0% 24,0%

w 000 zł

Przychód

Udział

Dynamika12% 17%

32%

7,0% 6,0% 5,0%

2009 2010 2011

1 626 1 824 2 142

Strona 4

Page 5: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Sprzedaż i instalacja urządzeń medycznych, a w szczególności wysokospecjalistycznej aparatury radiologicznej / cyfrowej:

Siemens

Carestream Health Poland

im3D

Comecer

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Działalność poszczególnych business unitów znajduje się w różnej fazie rozwoju, zapewniając stabilność modelu biznesowego. Realizowany proces inwestycyjny gwarantuje wzrost skali działalności w najbliższych latach.

MODEL BIZNESOWY

Sprzedaż &

Weterynaria

Produkcja radiofarmaceutyków wykorzystywanych do badań PET – CT

Radiofarmaceutyki

w 000 zł

Przychód

Udział

2009 2010 2011

17 011 20 123 28 168

Dynamika18% 40%

66%

67,0% 65,0% 61,5%

Strona 5

Page 6: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Uwarunkowania makroekonomiczne oraz demograficzne implikują dalszy dynamiczny rozwój rynku ochrony zdrowia i jego potencjał wzrostu.

RYNEK OCHRONY ZDROWIA

Makroekonomiczne

• Zamożność społeczeństwa

• Przyrost PKB

Demograficzne

• Proces starzenia się społeczeństwa

• Prozdrowotna polityka

Rynkowe

• Rozwój rynku ubezpieczeń zdrowotnych

• Postęp technologiczny

• Efektywność kosztowa procesu

leczenia

0

2

4

6

8

10

12

14

16

Źródło: Raport na temat wydatków zdrowotnych w krajach OECD , czerwiec 2010.

Wydatki na opiekę zdrowotną jako część PKB, kraje OECD, 2008 r.

Wydatki per capita: Polska 1.213 USD vs. OECD 3.060 USD

Strona 6

Page 7: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

FINANSOWANIE RYNKU OCHRONY ZDROWIA

Strona 7

Różnorodne i uzupełniające się źródła finansowania wydatków na ochrony zdrowia stymulują dalsze zakupy inwestycyjne

65 mld pln 36 mld pln

NFZ i inne wydatki publiczne: budżet, jednostki samorządowe

Wydatki prywatne: indywidualne, pracodawcy, ubezpieczenia

Źródło: Polska Izba Ubezpieczeń, Raport Rynek Usług Medycznych 2010 rok

Konieczne inwestycje w infrastrukturę medyczną oraz

sprzęt diagnostyczny

Page 8: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Liczba urządzeń diagnostyki obrazowej / medycyny nuklearnej na 1 mln mieszkańców w Polsce i OECD

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Rosnące wydatki na ochronę zdrowia i nowe technologie medyczne sprzyjają wzrostowi zapotrzebowania na rozwiązania z obszaru diagnostyki/medycyny nuklearnej

DIAGNOSTYKA / MEDYCYNA NUKLEARNA

Dane dla MR i CT za 2008 roku, pozostałe 2010 r.

Polska Średnia OECD OECD/POlska

Rezonanse Magnetyczne 2,9 12,6 4,3x

Tomografy Komputerowe 10,9 23,8 2,2x

PET 0,29 1,45 5,0x

Cyklotron 0,05 0,37 7,0x

Według raportu firmy badawczej PMR w 2012 r. rynek diagnostyki obrazowej w Polsce wyniesie 1 mld zł, a jego dynamika przyrostu będzie wynosić średnio 15% w najbliższych latach.

Szacowane wydatki firm (Enel-Med, Euromedic, Grupa Luxmed, Medicover) prowadzących pracownie diagnostyki obrazowej wyniosą ponad 150 - 200 mln zł w latach 2011 - 2012.

W najbliższych latach w Polsce oczekiwany jest istotny wzrost dostępności do technologii diagnostycznych.

Strona 8

Źródło: OECD Health, opracowanie własne Emitenta.

Medycyna jest coraz bardziej zaawansowana technologicznie, a dzięki diagnostyce proces leczenia jest skuteczniejszy, bezpieczniejszy i szybszy.

Page 9: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Nowoczesność w diagnostyce obrazowej

RADIOFARMACEUTYKI

Strona 9

Page 10: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

PET obraz

funkcjonalny

Obraz PET+CT

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

RADIOFARMACEUTYKI

Strona 10

CT obraz

anatomiczny

Nowoczesność w diagnostyce obrazowej

Page 11: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

„Narodowy program zwalczania chorób nowotworowych” zapoczątkował rozwój rynku urządzeń PET - CT (Pozytonowe Tomografy Emisyjne)

ROZWÓJ RYNKU MEDYCYNY NUKLEARNEJ

Średnioroczny (CAGR) wzrost rynku medycyny nuklearnej w Polsce w latach 2009-2011 wyniósł 15%.

W latach 2012-2015 ilość ośrodków PET/CT zwiększy się o 16 nowych placówek wykonujących łącznie ponad 70.000 badań, a zapotrzebowanie na radiofarmaceutyki ulegnie potrojeniu .

W 2016 roku światowe zapotrzebowanie na nowe urządzenia PET-CT wyniesie około 900 sztuk (dwukrotnie więcej niż 2008 roku), wykonujących 5,4 mln procedur (według Biotech Systems Inc.).

Źródło: NFZ, opracowanie własne Emitenta Strona 11

Page 12: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

PIERWSZY KOMERCYJNY PRODUCENT RADIOFARMACEUTYKÓW W POLSCE

Strona 12

PIERWSZY zakład który uzyskał zezwolenia na wytwarzanie produktu

leczniczego

15 listopad 2011

PIERWSZY wytwórca spełniający wymagania Dobrych Praktyk

Wytwarzania (GMP) zgodnie z Prawem Farmaceutycznym

25 stycznia 2012

PIERWSZY krajowy zakład który uzyskał rejestrację w ramach europejskich procedur MRP

20 lipca 2012

PIERWSZY krajowy producent dwóch

radiofarmaceutyków (EFDEGE oraz IASOFlu)

Q1 2013 rok

Page 13: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

SZEROKIE SPECTRUM MOŻLIWOŚCI PRODUKCYJNYCH

Strona 13

Radiofarmaceutyk Mechanizm działania Schorzenia

[18F]-FNa;

fluorek sodu

gromadzenie w tkance kostnej Onkologia

(nowotwory kości)

[18]-FGD;

2-deoksy-2-[18F]fluoro-D-glukoza

metabolizm glukozy onkologia, kardiologia, neurologia

[18F]-FMISO;

1-(2-nitroimidazolyl)-2-hydroksy-3-[18F]fluoropropan

niedotlenienie onkologia, kardiologia

(guzy z obszarami nieunaczynionymi)

[18]-FLT;

3`-deoksy- 3`[18F]fluorotymidyna

synteza DNA onkologia

[18F]-fluoroestradiol metabolizm hormonów sterydowych onkologia

[18F]-FET;

O-(2-[18F]fluoroetyl)-L-tyrozyna

transport aminokwasów Onkologia

(głównie nowotwory mózgu)

18 F Cholina metabolizm guzów Onkologia (guzy prostaty, wątroby)

[18F]-DOPA;

6-[18F]-L-3,4-dihydroksyfenyloalanina

synteza dopaminy neurologia, onkologia

(guzy neuroendokrynne)

Radiofarmaceutyki wytwarzane przez IASON znajdują różnorodne zastosowania w medycynie

Page 14: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Rosnąca świadomość środowiska medycznego dotycząca skuteczności stosowania diagnostyki z wykorzystaniem pozytonowej tomografii emisyjnej (PET/CT, PET/MRI)

25% wzrost ilości zakontraktowanych badań przez NFZ (w stosunku do 2011 roku)

3 nowo powstałe ośrodki PET/CT (Kraków x2, Lublin) gwarantują utrzymanie 30% wzrostu ilości badań

Zarejestrowane 3 produkty radiofarmaceutyczne: EFDEGE, IASOflu, IASOCholina

Od 29 lipca produkcja preparatu EFDEGE i obsługa 8 ośrodków PET/CT: Warszawa, Wrocław, Poznań, Kielce, Kraków, Chorzów, Lublin, Olsztyn

Rozszerzenie zakresu zezwolenia na wytwarzanie produktów leczniczych o produkt IASOflu® (IVq 2012)

Grudzień: uzyskanie wszelkich zgód i wymogów formalnych dotyczących inwestycji w zakład farmaceutyczny w W-wa

Zatwierdzenie dotacji unijnej na „Uruchomienie Centrum Badawczo Rozwojowego do opracowania nowych radiofarmaceutyków w Warszawie” w ramach Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka: wartość projektu: 14.6mln pln, poziom finansowania: 50% poniesionych nakładów, wartość dotacji: 7.3mln pln

Jedyny wytwórca krajowy posiadający w ofercie radiofarmaceutyki specjalne: dystrybucja (2012), a następnie własna produkcja (2013)

Rejestracja zakładu farmaceutycznego w Kielcach w ramach procedur wzajemnego uznania (MRP) obowiązującego na terenie 14 państw europejskich stwarza możliwości eksportu do krajów ościennych

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii Strona 14

Sytuacja rynkowa

Działalność Spółki

RADIOFARMACEUTYKI: 2012

Page 15: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

30 ośrodków PET/CT i PET/MRI wykonujących około 75.000 badań rocznie

Oczekiwany istotny wzrost popytu na radiofarmaceutyki specjalne: 20% udziału znaczników specjalnych (cholina, FET, FLT, DOPA)

Nowe obszary zastosowania radiofarmaceutyków: kardiologia, neurologia, planowanie radio /chemio terapii

4-5 komercyjne miejsca wytwarzania radiofarmaceutyków: SNT (Kielce i W- wa), Voxel (Kraków), Efcon (W-wa)

Możliwe wejście dużych międzynarodowych producentów radiofarmaceutyków

2013: umocnienie pozycji rynkowej oraz osiągnięcie optymalnego poziomu wykorzystania zakładu farmaceutycznego w Kielcach produkcja drugiego radioznacznika IASOflu (jedyny producent/wytwórca posiadający rejestracje znacznika)

dystrybucja radiofarmaceutyków specjalnych (dodatkowe źródło przychodu, edukacja rynku, promocja produktów) 2014:

rozpoczęcie działalności zakładu produkcyjnego wraz z Centrum Badawczo-Rozwojowym w W-wa umożliwi produkcję radiofarmaceutyków specjalnych (3-4 produkty), dalsze poszerzenie rynków zbytu, optymalizację logistyki dostaw i zwiększenie efektywności produkcji

współpraca z Iason Austria, ośrodkami naukowymi w Polsce i zagranicą (Izrael) w ramach prac badawczych nad nowymi znacznikami

2015:

możliwe zakończenie rejestracji własnych produktów jako efektu prac Centrum Badawczo - Rozwojowego rozpoczęcie działań w celu uruchomienia preparatu do diagnostyki chorób Alzheimera

• Ekspansja zagraniczna na rynki Europy Środkowo – Wschodniej

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii Strona 15

Sytuacja rynkowa

Działalność Spółki

RADIOFARMACEUTYKI: 2013 - 2015

Page 16: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

Istotna różnica w poziomie nasycenia aparaturą radiologiczną winna stymulować dalszy wzrost sprzedaży aparatury do diagnostyki obrazowej (szacunki firmy badawczej PMR zakładają 14% wzrost w latach 2012-2014)

Zakończenie okresu przejściowego (2012 rok) w zakresie konieczności posiadania akredytacji przez firmy wykonujące pomiary ograniczy konkurencję i może mieć wpływ na wzrost cen rynkowych

Konieczność wdrożenia elektronicznej karty pacjenta (koniec 2013 roku) będzie stymulować dalszą informatyzację placówek medycznych

20% wzrost ilości wykonanych pomiarów : wzrost organiczny w wyniku zwiększenia ilości zespołów pomiarowych oraz ograniczenia liczby konkurencyjnych firm (możliwy wzrost cen jako scenariusz „upside”)

Wzrost działalności serwisowej w wyniku rozszerzenie usług serwisowych o prace instalacyjne i gwarancyjne w zakresie aparatury RTG (Siemens)

Ograniczenie dynamiki wzrostu (na tle historycznych danych) oraz koncentracja na produktach/projektach wysokomarżowych (strzykawki, medycyna nuklearna) zwiększy dochodowość realizowanych dostaw

Realizacja dużych projektów informatyzacji szpitali będzie sprzyjać wdrożeniom nowych rozwiązań PACS/RIS

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii Strona 16

Sytuacja rynkowa

Działalność Spółki

USŁUGI, RADIOLOGIA, ROZWIĄZANIA IT : 2013

Page 17: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Realizowana strategia rozwoju oraz rosnące zapotrzebowanie na rozwiązania z obszaru diagnostyki sprzyjały dynamicznemu wzrostowi.

WYNIKI FINANSOWE

Wartość i dynamika przychodów Grupy Synektik w latach 2002-2012 (w tys. PLN, w %).

Struktura sprzedaży w podziale na segmenty operacyjne

Strona 17

630

3 230

4 310

6 700

5 630

6 400

7 889

25 017

31 027

45 077

61 462

2002

(+413%) 2003

(+33%) 2004

(+55%) 2005

(-16%) 2006

(+14%) 2007

(+23%) 2008

(+217%) 2009

(+24%) 2010

(+45%) 2011

(+36%) 2012

w 000 zł 2009 2010 2011 2012

serwis 3 753 4 116 3 721 4 196

rozwiązania IT 2 627 4 964 10 776 4 512

laboratorium 1 626 1 824 2 139 2 492

sprzedaż 17 011 20 123 28 269 43 294

radiofarmaceutyki 0 0 170 6 967

RAZEM 25 016 31 027 45 076 61 462

Page 18: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

WYNIKI FINANSOWE & PROGNOZA 2013

Strona 18

Wnioski 2012: Ujemne wyniki finansowe spowodowane kosztami

utrzymania zakładu farmaceutycznego

Wzrost skali działalności związany z efektem

sezonowości i rozpoczęciem produkcji

radiofarmaceutyków (III q)

Systematyczna poprawa wyników finansowych

ZAŁOŻENIA 2013: Pełne wykorzystanie zakładu farmaceutycznego w Kielcach

Wzrost skali działalności, w

szczególności usługowej

Realizacja dużych projektów informatyzacji szpitali

dane w 000pln 2012 2013 P % zmiana zmianaPrzychody ze sprzedaży 61 462 89 000 44,8% 27 538Marża brutto na sprzedaży 19 003 35 000 84,2% 15 997

% marża brutto na sprzedaży 30,9% 39,3% 27,2%

EBITDA 3 119 14 900 377,7% 11 781% EBITDA 5,1% 16,7% 229,9%

Amortyzacja 2 937 3 500 19,2% 563

EBIT 182 11 400 6155,5% 11 218

% EBIT 0,3% 12,8% 4219,9%

Zysk netto -615 8 900 nd 9 515% zysku netto nd 10,0% nd

w pln

skonsolidowane 1 Q 2012 2 Q 2012 3 Q 2012 4 Q 2012

Przychody ze sprzedaży 6 945 814 9 204 702 16 423 958 28 887 238

Marża brutto na sprzedaży 1 977 933 3 499 454 4 694 899 8 830 886

EBITDA -1 308 821 65 949 480 880 3 881 389

Amortyzacja 725 246 736 724 746 937 728 249

Zysk operacyjny -2 034 067 -670 775 -266 057 3 153 139

Zysk netto -1 944 360 -869 318 -645 827 2 844 330

Page 19: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

6 682 000 akcji na okaziciela seria A, B, BB, C i D

Wartość rynkowa (na dzień 31.12.2012) = 90.0mln pln

Free float = 36%

Free float (na dzień 31.12.012) = 32.5mln pln

Uczestnik indeksu New Connect Lead oraz New Connect Life Science

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii

Strategia jest realizowana przez doświadczony zespół właścicielski i management

NEWCONNECT

Parametry Spółki

Strona 19

Cezary Kozanecki, Prezes Zarządu, Dyrektor Generalny Dariusz Korecki, Wiceprezes Zarządu, Dyrektor ds. Finansowych Waldemar Magnuszewski, Członek Zarządu, Dyrektor ds. Sprzedaży

63,62% 9,99%

5,28%

21,11%

Struktura akcjonariatu

Akcjonariusze założyciele

PZU Asset – fundusze przez niego zarządzane

Pozostali

AMPLICO OFE

Page 20: Grupa Synektik - aktualna sytuacja i strategia rozwoju

DZIĘKUJEMY ZA UWAGĘ

Kontakt:

Synektik S.A. ul. Rakowiecka 36, 02-532 Warszawa, tel: + 48 22 606 37 52

Cezary Kozanecki: Prezes Zarządu [email protected]

Dariusz Korecki: Wiceprezes Zarządu [email protected]

Q & A

www.synektik.com.pl Razem Budujemy Jakość w Radiologii